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Resumen del fin de semana: Desafío de 10000u a 100000u, actualmente en 43578u
Actualmente en el día 37
Ganancias de este mes 9.3k
Ganancias en los últimos 30 días 32k
La principal fuente de beneficios proviene de $SNDK $BTC
⭐Perspectiva futura de SanDisk:
Soy Cige, SanDisk está en 1212. Desde 2354 cayó a 998, rebotó a 1483, y luego fue golpeado por el informe financiero hasta 1212, un claro patrón de consolidación bajista. Hoy desglosaré el análisis técnico y fundamental por separado y daré directamente la estrategia.
Primero, el análisis técnico, la estructura bajista aún no ha terminado.
SanDisk ha caído desde el máximo histórico de 2354 hasta un mínimo de 993, con una caída máxima cercana al 58%. La estructura alcista original se ha transformado completamente en una tendencia bajista con máximos y mínimos decrecientes. Tras el informe financiero del 5 de agosto, el precio diario subió y luego cayó rompiendo la banda media de Bollinger, destruyendo la tendencia alcista y mostrando un claro debilitamiento del impulso alcista; en el gráfico de 4 horas hay velas bajistas consecutivas. En el gráfico de 1 hora, las medias móviles muestran una alineación bajista, el soporte en 1270 ha sido roto eficazmente y se ha convertido en una fuerte resistencia, la estructura bajista está formada.
El MACD sigue en valores negativos, el impulso bajista no se ha agotado. El RSI está cerca de 47, neutral pero ligeramente débil. Las medias móviles muestran una tendencia bajista, MA5 en 1279.53, MA10 en 1313.48, MA30 en 1338.07, todas por encima del precio actual y con pendiente descendente, confirmando la presión de venta.
Las posiciones clave están muy claras. Resistencia superior: de 1270 a 1290 es la primera resistencia, de 1350 a 1400 es una zona de concentración de volumen, soporte previo convertido en resistencia, la presión de venta tras el informe financiero aún no se ha digerido completamente. Soporte inferior: de 1160 a 1200 es soporte a corto plazo, de 1080 a 1100 soporte a medio plazo, 998 es el fondo sólido.
Ahora el análisis fundamental, resultados explosivos pero guía poco impresionante.
Después del cierre del 5 de agosto, SanDisk publicó el informe financiero del cuarto trimestre del año fiscal 2026. Ingresos de 8.97 mil millones de dólares, un aumento interanual del 372%, un crecimiento secuencial del 51%, superando ampliamente la expectativa del mercado de 8.39 mil millones; beneficio ajustado por acción de 39.25 dólares, margen bruto récord del 84.6%, tres indicadores que establecen nuevos récords trimestrales. Los ingresos del centro de datos fueron de 2.977 mil millones de dólares, duplicándose secuencialmente y aumentando un 1298% interanual, representando el 38% del volumen total de envíos, frente al 12% de hace un año. La empresa también anunció una nueva autorización de recompra de acciones por 14 mil millones de dólares.
Lo realmente crítico es la guía. Para el próximo trimestre, la guía de ingresos es de 10.3 a 10.8 mil millones de dólares, con un punto medio de 10.55 mil millones, inferior a la expectativa unánime de los analistas de 10.8 mil millones según FactSet. El mercado no quiere solo buenos resultados, quiere que sean mejores que las expectativas. El informe de Jefferies es claro: el nuevo modelo de negocio tiene un fuerte impulso, pero el impulso de ganancias se desacelera, resultados mixtos, la fuerte ejecución del trimestre se ve compensada por una guía que solo cumple expectativas. Citigroup redujo el precio objetivo de 2500 a 2100 dólares.
Pero hay dos cartas fundamentales aún en mano. Primero, se han firmado 10 acuerdos a largo plazo de NBM que cubren 8 clientes, con ingresos contractuales mínimos de 93.9 mil millones de dólares, con garantías financieras de 16.5 mil millones, y un plazo promedio ponderado superior a 4 años. Para el año fiscal 2027, aproximadamente el 50% de los envíos de bits están asegurados por NBM, y para el año fiscal 2028 aumentará a aproximadamente dos tercios. Segundo, el estándar de memoria flash de alta ancho de banda HBF acaba de ser lanzado, SanDisk y SK Hynix lanzaron conjuntamente la primera especificación técnica OCP, con apilamiento NAND de 8/16 capas y una capacidad máxima de 512GB. Esto equivale a que SanDisk abre una nueva línea de batalla directamente en la pista de almacenamiento para AI.
Estrategia de operación
La dirección a corto plazo es bajista. De 1270 a 1290 es la zona precisa para hacer cortos en el rebote, 1270 ya ha sido roto y convertido en fuerte resistencia. Si el precio rebota a esta zona, observar en el gráfico de 1 hora si hay disminución de volumen y estancamiento; si aparece señal, entrar en corto, con stop loss por encima de 1320, primer objetivo entre 1160 y 1200, si rompe, siguiente objetivo entre 1080 y 1100.
Si el precio rompe con volumen por debajo de 1160, se puede hacer un corto ligero, con stop loss por encima de 1200, objetivo entre 1080 y 1100.
La dirección a medio plazo es alcista, pero esperando la posición. De 1080 a 1100 es la zona de soporte a medio plazo; si el precio cae a esta zona y aparece una señal de detención de caída a nivel diario, como una vela alcista con volumen o una larga sombra inferior, construir posiciones largas por fases, controlando la posición entre el 10% y 15% del capital total, con stop loss por debajo de 950, primer objetivo entre 1270 y 1290, si rompe, siguiente objetivo entre 1350 y 1400. El día del inversor el 13 de agosto es el próximo catalizador; si la dirección da una guía a largo plazo más clara, el mercado podría revalorizar.
Advertencia de riesgos
SanDisk es un fabricante puro de NAND, sin negocios de DRAM ni HBM como amortiguadores, altamente sensible a los precios de NAND y a los pedidos de SSD empresariales. Beta alto superior a 4, la volatilidad del mercado se amplifica. El día del inversor el 13 de agosto es una variable; si la guía supera expectativas, las posiciones cortas deben cerrarse a tiempo. Apalancamiento no superior a 3 veces, stop loss obligatorio.
La tendencia bajista a corto plazo no ha terminado, pero la base fundamental de la demanda de almacenamiento AI a medio plazo no se ha derrumbado. No mezclar las dos dimensiones temporales en la operación. Cortos esperar el rebote adecuado, largos esperar una corrección profunda. #存储股财报后续跌，AI内存牛市还稳吗？ #非农意外转负，CPI成加息关键 $ETH El informe financiero de SanDisk fue espectacular, pero el precio de las acciones se desplomó: un aumento del 372% en el rendimiento, pero una caída del 10% en el premercado
Después del cierre del 5 de agosto, hora de Beijing, SanDisk presentó un informe financiero del cuarto trimestre impecable en cuanto a datos: ingresos de 8.97 mil millones de dólares, un aumento interanual del 372%, un crecimiento secuencial del 51%, superando las expectativas del mercado de 8.39 mil millones de dólares en aproximadamente un 5.7%; ganancias ajustadas por acción de 39.25 dólares, superando las expectativas del mercado de 34.96 dólares; margen bruto ajustado del 84.6%, un aumento interanual de 58.4 puntos porcentuales. Sin embargo, las acciones cayeron un 10% en el premercado, llegando a caer más del 11% en un momento dado. El jueves cerraron con una caída del 6.81%, a 1258.58 dólares.
Cuanto más espectacular es el rendimiento, más fuerte es la caída.
No hay fallos en los fundamentos, pero el mercado dice que no es suficiente
Los ingresos del centro de datos fueron de 2.977 mil millones de dólares, duplicándose secuencialmente y aumentando un 1298% interanual. El margen bruto fue del 84.6% y el margen neto alcanzó directamente el 77%. Los ingresos anuales fueron de 20.25 mil millones de dólares, un aumento interanual del 175%, el mejor año fiscal de la historia.
La razón fundamental no está en el rendimiento en sí, sino en que la guía para el próximo trimestre no alcanzó las expectativas del mercado, que ya estaban en su punto máximo. SanDisk dio una guía de ingresos para el primer trimestre del año fiscal 2027 en un rango de 10.3 a 10.8 mil millones de dólares, con un valor medio de 10.55 mil millones, un 5.5% por debajo de las expectativas del mercado de 11.16 mil millones. Citigroup redujo el precio objetivo de 2500 a 2100 dólares, y Wells Fargo de 1620 a 1400 dólares. Goldman Sachs lo resumió claramente: las expectativas del mercado han superado en exceso la realidad. Este año, el precio de las acciones ha subido casi un 500%, y el mercado no quiere solo "bueno", quiere "mejor de lo que nadie imagina".
Firmó contratos por 93.9 mil millones de dólares, pero aún no puede deshacerse de la etiqueta de ciclo
El cambio más notable en este informe financiero es la transformación del modelo de negocio. SanDisk está cambiando la NAND de un modelo de transacciones trimestrales a un modelo de reserva de capacidad plurianual, habiendo firmado 10 acuerdos que cubren a 8 clientes, con ingresos contractuales mínimos de 93.9 mil millones de dólares, acompañados de garantías financieras por 16.5 mil millones. Más del 50% de la producción del año fiscal 2027 y aproximadamente el 67% de la producción del año fiscal 2028 ya están bloqueados por adelantado. También se aprobó un plan de recompra de 14 mil millones de dólares.
Pero el mercado no lo acepta por ahora. La industria del almacenamiento está pasando de ser una acción cíclica a un "proveedor de infraestructura con ingresos a largo plazo visibles", y esta narrativa necesita tiempo para ser validada. El consenso de 23 analistas es "comprar", con un precio objetivo promedio de 2220 dólares, lo que implica un potencial de subida del 72%. Pero a corto plazo, el análisis técnico es bajista, y el soporte de 1200 dólares está en peligro.
El conflicto central de este ciclo de almacenamiento: cuanto mejor es el rendimiento, más teme el mercado que haya alcanzado su punto máximo. La industria NAND está experimentando una transformación estructural, pero la lógica de precios del mercado sigue anclada en el pensamiento cíclico. SanDisk ha firmado contratos a largo plazo que aseguran la capacidad para los próximos cuatro años, pero hasta que demuestre que puede superar el ciclo, cada "superación de expectativas" podría ser "una buena noticia agotada". $SNDK @OKX中文 $BTC
$ETH
Por primera vez en dos semanas aparece presión de venta en la banda de colores... (círculo azul a la derecha)
La fuente de la banda de colores sigue siendo la gran cantidad de órdenes de venta de contratos cerca de 65k mencionada en el artículo anterior
Ayer el ETF solo tuvo una entrada de poco más de 100 millones, desacelerándose.
Por eso ayer no se alcanzó un nuevo máximo más alto.
Los bajistas tienen cierta oportunidad...
Observa la prima de Coinbase antes de la apertura del mercado estadounidense hoy...
Esta tarde es la liquidación de opciones de esta semana, el punto crítico está en 64k (posiblemente también una de las razones por las que las órdenes pendientes arriba y abajo están atrapando el precio actual) 《Sistema de Trading de Seis Dimensiones en Bolsa de EE.UU.｜Acción del Día SPCX》
—— SpaceX (SPCX) rebota violentamente un 23% tras el desbloqueo, ¿cobertura de cortos o reversión de tendencia?
El precio actual de SPCX es 132 dólares, con un rebote violento del 23% en dos días, aumentando la capitalización de mercado en 327 mil millones de dólares, quedando a un paso del precio de IPO de 135 dólares.
Anteayer, pronostiqué tres posibles trayectorias para el precio de SPCX, temiendo especialmente la tercera (sube primero y luego baja), que está ocurriendo, pero la magnitud y velocidad del rebote son más fuertes de lo esperado.
1. Lógica subyacente del rebote: no es una reversión, es un squeeze de cortos.
El desbloqueo no provocó ventas, sino que se convirtió en combustible para un short squeeze.
El 6 de agosto se desbloquearon aproximadamente 911 millones de acciones, aumentando las acciones en circulación de 639 millones a 1,55 mil millones. El mercado esperaba ventas concentradas tras el desbloqueo, pero la realidad fue la contraria: un aumento del 23% en dos días.
¿Por qué? Los cortos fueron contraatacados.
Antes del desbloqueo, la proporción de posiciones cortas alcanzó más del 36% de las acciones negociables. La posición corta estaba extremadamente saturada, apostando a que "tras el desbloqueo el precio caerá". Cuando el precio subió en lugar de bajar, los cortos se vieron obligados a cubrir, generando un ciclo positivo de "subida → cobertura → más subida".
El mercado de opciones también impulsó esto. El viernes, el volumen de opciones alcanzó 2,24 millones de contratos, con 1,3 millones de opciones call, un récord histórico. El capital está fluyendo de nuevo.
2. Caracterización de esta subida: un short squeeze, no una reversión de tendencia impulsada por fundamentales.
La cobertura de cortos es el principal motor de esta subida. Matt Maley, estratega jefe de Miller Tabak, señaló claramente: "Antes y después del desbloqueo, seguramente hay posiciones bajistas que necesitan cerrarse".
La proporción de cortos bajó del 36% al 16%, pero aún hay más de 250 millones de acciones vendidas en corto. Si el precio sigue subiendo, el pánico de cortos podría no haber terminado.
Los resultados financieros son sólidos: ingresos de 7.800 millones (+92%), Starlink 4.290 millones, ingresos de IA 2.560 millones (+247%), Citigroup reafirma "comprar" con precio objetivo de 200 dólares. Pero un aumento del 23% en dos días claramente excede lo que los fundamentales pueden explicar.
3. Evaluación independiente del sistema de seis dimensiones STS
Dimensión ①: Expectativas y consenso del mercado (+1, alcista)
Citigroup reafirma compra con objetivo 200 dólares, UBS optimista sobre la economía espacial y el valor a largo plazo de Starlink. La proporción de cortos cayó del 36% al 16%, los cortos se retiran pasivamente, aún quedan 250 millones de acciones cortas que podrían ser forzadas. Conclusión: alcista.
Dimensión ②: Volumen, precio y análisis técnico (+1, alcista)
Subida del 23% con aumento de volumen en dos días, volumen récord en opciones, 1,3 millones de calls. Volumen suficiente, compradores dominan. Técnico a corto plazo alcista. Conclusión: alcista.
Dimensión ③: Resultados reales y calidad operativa (+1, alcista)
Ingresos 7.800 millones (+92%), Starlink 4.290 millones (+66%), ingresos IA 2.560 millones (+247%), contrato gubernamental de 6.000 millones para Starshield. Fundamentales fuertes. Conclusión: alcista.
Dimensión ④: Señales de la dirección y guía futura (-1, bajista)
Gastos de capital se mantienen altos, pérdidas netas difícilmente revertirán a corto plazo. Quedan 319 millones de acciones por desbloquear el 20 de agosto, y aproximadamente 1.400 millones en septiembre-octubre en liberaciones escalonadas. Conclusión: bajista.
Dimensión ⑤: Sentimiento de noticias y narrativa (+1, alcista)
El pánico de cortos está en marcha, el sentimiento comprador es alto. Pero el short squeeze suele ser "rápido y corto", valores extremos de sentimiento suelen indicar un punto de inflexión a corto plazo. Conclusión: alcista.
Dimensión ⑥: Macroeconomía y liquidez (0, neutral)
Entorno macro neutral. Conclusión: neutral.
Evaluación integral STS:
4 dimensiones alcistas (expectativas, volumen/precio, resultados, sentimiento),
1 bajista (dirección), 1 neutral (macro).
Señal combinada: alcista, pero el short squeeze ya está en su segunda mitad,
tras el rebote, es muy probable que el precio siga bajando para buscar soporte.
No debemos asumir una reversión de tendencia solo por un rebote fuerte a corto plazo.
4. Posicionamiento con Fibonacci
Desde el máximo histórico de 225,64 hasta el mínimo de 104,83, tramo completo a la baja:
- Retroceso 0,236: aproximadamente 133,35
- Retroceso 0,382: aproximadamente 151,00
- Retroceso 0,5: aproximadamente 165,24
- Retroceso 0,618: aproximadamente 179,47
133,35 dólares coincide con el precio de IPO de 135, siendo la resistencia más directa actual.
151 es el nivel de atracción 0,382 según la teoría de trading natural; si se supera 135, el siguiente nivel fuerte es 151.
165 es el nivel 0,5 y 179 el fuerte nivel 0,618.
132-135 dólares es la zona de batalla a corto plazo entre alcistas y bajistas. Mantenerse por encima de 135 con volumen abre camino a 151; un retroceso tras el pico podría buscar soporte en 120-125.
5. Estrategias de trading recomendadas
(1) Estrategia corta: no apresurarse a ir contra tendencia. La zona 135-140 es clave para observar; si hay volumen pero estancamiento y sombra larga superior, considerar posiciones cortas ligeras con stop en 145 y objetivo 125-120;
(2) Estrategia larga: para posiciones existentes, tomar ganancias por tramos. Para sin posición, esperar retroceso a 125-128 y estabilización antes de considerar;
(3) Disciplina de stop loss: sea largo o corto, el stop loss debe cumplirse estrictamente.
《¿Cuál respuesta elegirás hoy?》
SPCX rebotó un 23% en dos días, precio actual 132, ¿qué crees que pasará?
A: Continuará el short squeeze, superando 135 para desafiar 151
B: Se encontrará resistencia cerca de 135, retrocediendo a 120-125
C: Lucha intensa en el rango 125-135
Amigos, den su respuesta y charlemos juntos.Hablemos de la línea principal del oro, veamos cómo evoluciona. El precio del oro ha alcanzado un nuevo máximo, acercándose a 4340, mucha gente solo lo ve como un refugio seguro, pero en realidad hay una narrativa más larga detrás: los bancos centrales globales están desdolarizando, reduciendo sus tenencias de bonos estadounidenses mientras acumulan oro, esto es una compra estructural a largo plazo medida en años. Lo que el mundo cripto debería preocuparse es que el oro y $BTC solían llamarse juntos "almacenes de valor no soberanos", pero en esta ronda el oro ha alcanzado máximos históricos mientras que BTC no lo ha seguido. Esto indica que, a ojos de las instituciones, el verdadero ancla de refugio seguro ahora es el oro, no las criptomonedas. No es algo vergonzoso, sino un recordatorio: la lógica de valoración actual de BTC se parece más a un beta alto del Nasdaq que a un oro digital. ¿Tú crees más que BTC es un activo refugio o un activo de riesgo? #Después de los informes financieros de las acciones de almacenamiento, ¿seguirá estable el mercado alcista de la memoria AI?
Después de la publicación de los informes financieros, el sector de almacenamiento no ha dejado de caer; SanDisk y Western Digital continúan en corrección a pesar de superar las expectativas de resultados, y los gigantes coreanos del almacenamiento también se debilitan. Los beneficios en los informes son muy buenos, pero la guía para el próximo trimestre no cumple con las expectativas desmedidas del mercado, la pendiente de los aumentos de precios se desacelera y el capital sigue saliendo. Muchos en la comunidad comienzan a dudar si el gran mercado alcista de la memoria AI ha llegado a su fin.
La lógica central debe estar clara: no es que la demanda de capacidad de cálculo AI se haya desplomado, sino que el precio de las acciones ya había descontado demasiadas expectativas futuras, y ahora el mercado está ajustando las valoraciones.
Esta ronda de subida en el sector de almacenamiento ha sido extremadamente exagerada; SanDisk ha subido más del 460% en lo que va del año, y el mercado ya ha incorporado en el precio las subidas de precios continuas durante varios trimestres y los pedidos masivos de HBM. Los beneficios en el informe son explosivos, pero las empresas han dejado claro que el margen bruto no seguirá aumentando sin límite, la demanda de NAND para consumo sigue débil y el crecimiento depende en gran medida del segmento único de servidores AI. Al ver que "no se puede mantener la superación de expectativas", el capital comienza a vender continuamente, desencadenando una serie de caídas tras agotarse las buenas noticias.
Analicemos objetivamente dos escenarios reales.
Escenario uno: el mercado alcista de la memoria AI no ha terminado, entra en una fase de verificación estructural de resultados
HBM sigue siendo una necesidad básica para los grandes modelos AI, y los contratos a largo plazo con proveedores en la nube continúan; existe un déficit objetivo de oferta y demanda a medio y largo plazo. Esta caída es esencialmente una corrección de sobrevaloración, no una destrucción de los fundamentos.
Mientras Microsoft, Google y otros grandes proveedores en la nube no reduzcan drásticamente su gasto de capital en AI, la lógica subyacente del almacenamiento de alta gama sigue vigente. Sin embargo, el mercado ha dejado atrás la era de subidas generalizadas sin análisis; cada subida futura requerirá pedidos reales y datos de cotización para justificar las valoraciones elevadas. Solo las principales empresas relacionadas con HBM podrán beneficiarse, mientras que el almacenamiento para consumo seguirá bajo presión, y el sector mostrará una fuerte divergencia interna.
Escenario dos: el superciclo ha tocado techo, cuidado con el riesgo de retroceso cíclico
Actualmente, los altos beneficios de los fabricantes de almacenamiento provienen principalmente de los aumentos de precios, no de un aumento explosivo en el volumen de ventas. En el futuro, a medida que se libere la capacidad de producción, si los proveedores en la nube no soportan los precios altos y comienzan a presionar a la baja, los precios del almacenamiento caerán y los beneficios del sector se desplomarán rápidamente.
El riesgo radica en que muchos pedidos dependen de acuerdos a largo plazo (LTA); si los clientes downstream renegocian o incumplen contratos, los beneficios empresariales sufrirán un duro golpe. Sumado al alto nivel de la deuda estadounidense y al aumento global del coste de financiación, existe un riesgo potencial de reducción del gasto de capital en AI. Si aparece esta señal, el sector de almacenamiento enfrentará un ajuste profundo.
Análisis adicional del mercado de Bitcoin
El sector de almacenamiento es un indicador emocional del activo en crecimiento AI, con efectos de correlación intermercados evidentes, pero Bitcoin no replicará simplemente las subidas y bajadas de las acciones de almacenamiento; actualmente BTC sigue en un patrón de consolidación en un rango amplio.
Situación actual del mercado
Bitcoin se mantiene oscilando entre 63,200 y 65,000 dólares, con medias móviles de 20 y 50 días entrelazadas repetidamente, entradas de fondos ETF intermitentes, falta de liquidez incremental, y el mercado está altamente vinculado a los rendimientos de la deuda estadounidense y a la aversión al riesgo en el sector tecnológico estadounidense.
Puntos técnicos clave:
Presión a corto plazo: 64,800-65,200 dólares, solo con un cierre con volumen por encima se abrirá espacio para subir;
Primer soporte: 63,200-63,500 dólares, centro de defensa alcista del rango;
Soporte fuerte: 62,000-62,400 dólares, una ruptura efectiva indicaría un debilitamiento colectivo de los activos de riesgo.😂 El oro acaba de tener su mayor rally en meses... porque la gente dejó de entrar en pánico.
Imagina que tienes una joyería.
Una mañana, tu vecino te dice: "La guerra podría estar calmándose."
Al mismo tiempo, otro vecino susurra: "La economía se está desacelerando."
De repente, todos empiezan a comprar oro.
Espera... ¿no se supone que el oro solo sube cuando la gente entra en pánico?
Bienvenido a la macroeconomía. 😅
📊 ¿Qué pasó?
• El oro subió un 4% — su mayor rally desde febrero.
• Los empleos ADP fueron 44K frente a los 70K esperados.
• La probabilidad de una subida de tipos por parte de la Fed en septiembre bajó del 60% al 55%.
• El petróleo cayó a un mínimo de tres semanas mientras crecían las esperanzas de un acuerdo de envío alrededor del Estrecho de Ormuz.
• Aun así, el oro sigue más de un 20% por debajo de su máximo histórico de enero.
Pero aquí está lo que mucha gente no ve... 👀
La mayoría piensa que el oro solo ama el miedo.
Este rally no fue impulsado por el pánico.
Fue impulsado por expectativas de tipos de interés más bajos.
Los datos débiles de empleo aliviaron la presión sobre la Reserva Federal.
Los precios más bajos del petróleo redujeron las preocupaciones sobre la inflación.
Dos historias completamente diferentes apuntaron a la misma conclusión:
👉 La Fed puede que no necesite mantener su política tan restrictiva.
Por eso los compradores se lanzaron.
🧠 Insight clave
Los mercados no se mueven porque un solo titular suene positivo.
Se mueven cuando varias narrativas se alinean de repente.
El informe NFP del viernes podría confirmar esta ruptura — o borrarla igual de rápido.
Si los datos NFP del viernes son más fuertes de lo esperado... ¿qué caerá primero: el oro o Bitcoin? #黄金升破4300美元，资金在押降息还是避险？
$XAU El oro se disparó directamente, ayer alcanzó los 4339 dólares, con un aumento superior al 7% esta semana. Ya muchas personas están empezando a debatir si el oro ha iniciado un nuevo súper ciclo.
Creo que esta subida del oro no es solo una simple ruptura técnica, sino más bien un proceso global de los fondos buscando nuevamente activos seguros.
¿Por qué hago esta afirmación?
Primero, los datos de empleo en EE.UU. muestran un claro enfriamiento, y el mercado comienza a negociar nuevamente la expectativa de un giro de la Reserva Federal. Un debilitamiento del empleo significa menor presión para subir las tasas, el dólar y las tasas reales están bajo presión, y el entorno favorito del oro es justamente tasas bajas + dólar débil.
Segundo, la incertidumbre en los mercados globales sigue siendo alta. Los riesgos geopolíticos, los precios de la energía y las presiones fiscales hacen que los fondos comiencen a reconfigurar sus activos hacia refugios seguros. Lo que se compra detrás del oro ya no es solo una vela en el gráfico, sino la preocupación por la confianza monetaria futura y el ciclo económico.
Tercero, desde la perspectiva de los fondos, las posiciones largas en oro están aumentando; el mercado no es un repunte impulsado por minoristas, sino una reestructuración por parte de fondos institucionales.
Pero creo que la subida actual del oro no debe entenderse simplemente como un mercado alcista irracional. Tras un alza continua a corto plazo, el sentimiento ya está caliente, y será necesario observar los cambios en la política de la Reserva Federal y si los datos de inflación continúan apoyando.
En contraste, Bitcoin ha mostrado un desempeño claramente inferior al del oro recientemente.
Siendo ambos activos refugio, el oro ha superado máximos de casi dos meses, mientras que $BTC no ha logrado una ruptura efectiva; la elección de los fondos es muy clara: cuando el mercado entra en pánico y la aversión al riesgo aumenta, la primera opción sigue siendo el oro, no los activos cripto.
Esto indica que actualmente BTC no ha obtenido completamente el reconocimiento de refugio seguro por parte de los fondos tradicionales, y sigue siendo más un activo de riesgo.
Considero que esta subida del oro podría ser una señal del inicio del modo defensivo de los fondos globales, y para que BTC vuelva a fortalecerse, es necesario ver un verdadero retorno de liquidez y una mejora en la aversión al riesgo del mercado.
A corto plazo, el oro es fuerte, BTC débil, y la elección de los fondos ya ha dado su respuesta.
Lo anterior es solo una opinión personal, los resultados de trading son solo para referencia de prueba y no constituyen ningún consejo de inversión.La contradicción central en este informe de empleo radica en la coexistencia de la contracción laboral y una disminución del desempleo: en julio, las nóminas no agrícolas disminuyeron en 23,000, frente a un aumento esperado de 80,000 y un aumento previo de 57,000, con el nuevo empleo volviéndose negativo desde un nivel bajo. El empleo en el sector privado aumentó en 30,000, por debajo de los 78,000 esperados y también por debajo del valor previo de 49,000. La demanda laboral es más débil de lo previsto anteriormente, y la valoración de la trayectoria de las tasas de interés podría cambiar para prestar más atención a los riesgos a la baja en el empleo.
La tasa de desempleo cayó del 4,2 % al 4,1 %, por debajo del 4,2 % esperado, lo que contrasta con la contracción negativa de las nóminas no agrícolas. Señales más directas provienen de la creación de nuevos empleos por parte de las empresas, la expansión más lenta en el sector privado y una contracción general en las nóminas no agrícolas.
Los salarios se han enfriado simultáneamente. Los salarios promedio por hora en julio aumentaron un 0,1 % mensual, por debajo del 0,3 % esperado y también por debajo del 0,3 % previo, lo que indica un alivio marginal en la presión del crecimiento salarial. Tras la decisión más reciente de la Fed, la tasa de política fue del 3,75 %. El empleo volviéndose negativo y la desaceleración salarial pueden aumentar el peso de los riesgos de crecimiento en las discusiones de política, pero la tasa de desempleo se mantiene en 4,1 %, y los datos mensuales son insuficientes para confirmar que la postura política haya cambiado. #联储鹰派信号升温, ¿puede el empleo débil superar a la inflación
#SepHikeOddsFallHawks #AIMemoryBullContinues #SpotGoldTo4300 $PEPE Esta rana, desde un meme hasta registrarse en la SEC, solo tardó tres años.
Ahora otra institución ha presentado el S-1 para un Meme ETF, Wall Street ya no se molesta en fingir, directamente empaqueta el sentimiento de la comunidad en un producto financiero para vender.
El S-1 del ETF spot PEPE presentado por Canary Capital el 8 de abril aún está en espera, y esta semana otra institución ha seguido con una solicitud similar para una cesta de Meme.
Pero la señal en sí es más valiosa; la ronda anterior de imitaciones se impulsó por el desbordamiento de BTC y el Fomo de los minoristas, la próxima ronda sin respaldo institucional, los perros locales ni siquiera pueden sostener la liquidez.
Si el PEPE ETF pasa o no es otra cuestión, su mera existencia es una actualización narrativa, por supuesto, el S-1 no es un 19b-4, no es una orden de cotización. Antes de la aprobación, el precio de PEPE sigue determinado por las fichas en cadena y la estructura de $BTC, sin incluir anticipadamente la prima por aprobación.
#CLARITY表决推迟至9月，监管窗口后移 $ETH se acerca a los 2000 dólares, ¿por qué me fijo más en ETH/BTC que en el umbral entero?
El 7 de agosto, la discusión del mercado de ETH ya se ha centrado claramente en el umbral de los 2000 dólares, el precio se está acercando constantemente a esta posición psicológica.
Pero si solo se observa ETH/USD, es fácil pasar por alto la variable que realmente determina la fortaleza del mercado altcoin: si ETH se ha fortalecido realmente frente a BTC.
La lógica es simple. Si ETH sube un 10% y BTC sube un 12% en el mismo período, ETH parece haber subido, pero el capital en realidad sigue prefiriendo BTC; solo si ETH/BTC se fortalece continuamente, puede indicar que la aversión al riesgo comienza a difundirse desde BTC hacia activos con Beta más alto.
Desde el punto de vista fundamental, en el primer trimestre de 2026, las nuevas direcciones de Ethereum crecieron un 82% intertrimestral hasta aproximadamente 284,000, con un volumen total de transacciones de 200.4 millones; la oferta de stablecoins en Ethereum alcanzó aproximadamente 180 mil millones de dólares, mientras que las reservas de ETH en los exchanges disminuyeron a alrededor de 16 millones de monedas.
Estos datos son positivos para la oferta y demanda a medio plazo, pero el precio a corto plazo aún necesita confirmación.
Mi orden de observación sería: si ETH puede mantenerse por encima de 2000 → si ETH/BTC se fortalece simultáneamente → si altcoins principales como SOL comienzan a seguir.
Si solo ETH supera brevemente los 2000, pero ETH/BTC no mejora, no definiré fácilmente esto como el "inicio de la temporada altcoin".
Advertencia de riesgo: la mejora fundamental y el aumento del precio a corto plazo no son lo mismo. Cerca de los 2000 dólares, si hay un aumento con volumen seguido de una caída, aún hay que prevenir una falsa ruptura. Anoche estuve vigilando las velas de SPCX hasta las tres de la madrugada. Cada vela alcista parecía darme una bofetada.
Dos voces en mi cabeza estaban en conflicto.
Una decía: Ríndete. La liberación de 910 millones de acciones no hizo que bajara, sino que subió, lo que indica que los internos no quieren vender. Estás apostando contra la "presión de venta por liberación", pero ni siquiera hay presión. 250 millones de acciones cortas siguen siendo exprimidas, esto podría subir hasta 150.
La otra decía: No te preocupes. El 20 de agosto habrá otra liberación de 320 millones de acciones, y el 9 de septiembre otra tanda. Que la primera tanda no se haya vendido no significa que las siguientes no lo hagan. Queman 18.4 mil millones de dólares por trimestre, el flujo de caja libre no será positivo hasta 2030, este precio volverá tarde o temprano.
Ambas tienen razón, eso es lo que más tortura.
Recordé la última vez que aguanté una posición. Perdí un 15% y dije "espera un poco más", perdí un 30% y dije "ya que así está, aguanto hasta el final", y al final me liquidaron. De esa vez aprendí una frase: No importa si tienes razón o no, lo importante es si puedes aguantar.
Así que la cuestión no es "si SPCX volverá a bajar" — probablemente sí. La cuestión es "si podré aguantar hasta ese día".
Mi decisión: vender la mitad, conservar la mitad. Admitir la mitad del error, apostar a que la otra mitad está bien. No vender todo es confiar en la lógica, no conservar todo es confiar en la lección.
"La matrícula más cara en el trading no es perder dinero, sino perder dinero y no aprender a rendirse."
¿Qué opináis? ¿Qué haríais en esta situación? $SPCX $BTC $ETH 美国7月就业数据给市场浇了一盆冷水——不是“降温”，是“失速”。 7月非农就业人口减少2.3万人，而市场原本预期是增加8万人。这是2020年以来第三大月度就业跌幅。同时，5月和6月的数据也被大幅下修，合计少了10.3万个岗位。 矛盾的地方： 失业率却从4.2%降到了4.1%——这看起来像是个好消息，但数据拆开看，核心原因是劳动参与率降到了61.4%，是近五年半以来的最低水平。更多人退出了劳动力市场，失业率才被动下降，不是就业变好了。 市场的反应很直接： CME数据显示，9月加息概率已经从非农公布前的55%左右降到了约40%-45%。美债收益率快速走低，美元指数短线下挫。 高盛资产管理主管指出，这已经是连续第三年出现“夏季动力缺失”。就业增长放缓确实支撑了9月“按兵不动”的逻辑，但她也强调，最终裁判权还是在通胀数据手里。 如果下周CPI数据仍然偏强，就业疲软未必能让美联储内部平息加息的呼声。 $BTC $ETH $BICO #非农意外转负，CPI成加息关键 #CLARITY投票或延至9月，伦理分歧未解 #交易之声：你的经验值得被听到 OKB hoy esta subida no es una "revaloración narrativa", sino una presión de cortos tras romper el rango 85–95 $OKB
En la mañana del 8 de agosto, el spot de OKB cotizaba entre 90.3–92.1 USDT, con un aumento del 5.5%–5.8% en 24h, subiendo de 85.25 a 92.12 en el día, superando a BTC (+0.79%) y ETH (+0.38%) en el mismo periodo. Pero este repunte no parece una acumulación institucional nocturna, sino una típica compresión de posiciones tras la ruptura de un rango en un mercado débil con un activo de pequeña capitalización y libre circulación.
1. Primero veamos el volumen: no es una ruptura falsa sin volumen
El 6 de agosto, el volumen total de OKB fue solo de 44,600 unidades;
El 7 de agosto aumentó directamente a 142,700 unidades, un +220% diario;
El 8 de agosto continuó subiendo durante la sesión, con un volumen aproximadamente un 55% superior a la media de 30 días.
Atención a esta diferencia clave: en las semanas anteriores (finales de julio a principios de agosto), OKB estuvo consolidando con bajo volumen entre 81–87, típico "acumulación de baja volatilidad"; el 7 de agosto rompió a la baja el límite superior del rango 87–88, y el 8 de agosto cerró en 93, lo que es una ruptura con aumento de volumen, no un "pincho".
2. Ahora veamos la contraparte: las posiciones cortas fueron presionadas
OKB tiene solo 21 millones de unidades en circulación total y sin nuevas emisiones, con poca profundidad, por lo que un volumen diario de decenas de miles puede mover varios puntos. Tras una semana lateral entre 85–88, muchas posiciones cortas de corto plazo pusieron sus stops entre 88–90; al romper con volumen, se desencadenó una reacción en cadena:
Stops por encima de 88 se ejecutaron pasivamente → impulsando el precio;
Alrededor de 91 se activó una segunda tanda de stops cortos;
Los reportes comunitarios mencionaron el 8 de agosto que "los cortos fueron aplastados" y "la liquidación de cortos en contratos se aceleró".
En otras palabras: esta subida de más del 5% hoy, al menos la mitad es "cobro de deuda de cortos", no una compra nueva sin límite.
3. ¿Por qué OKB y no BNB / KCS?
A principios de agosto, el sector de tokens de plataformas CEX no estaba fuerte: el 3 de agosto BNB solo subió 0.46%, siendo el más fuerte ese día; el 7 de agosto BNB y TRX bajaron ligeramente en el ranking de CEX. Por eso la fortaleza de OKB hoy no es una "resonancia del sector de tokens de plataforma", sino que ha completado su propia reparación estructural en un mercado débil:
Desde el máximo de 258 ha retrocedido más del 64%, la presión de venta se digirió en 76–82;
Desde el 1 de agosto, seis velas alcistas consecutivas han llevado el precio de nuevo a la media móvil de 200 días (alrededor de 84);
Libre circulación total, sin desbloqueos ni dumping de VC — esto lo hace más apto para una "compresión en rango" que muchos altcoins.
4. Bajo esta lógica, ¿qué esperar?
Con el marco de "cobertura de cortos + ruptura de pequeña capitalización", no hay que forzar la narrativa de "21 millones = seguro que llega a 100":
91–93 es la zona clave de validación: si en las próximas 24–48h se mantiene por encima de 90 y el volumen supera las 100,000 unidades, se considerará que la "compresión y rebote" se convierte en "continuación de tendencia", con objetivo 95–100;
Si el volumen disminuye y cae por debajo de 87: significa que esta subida fue solo para cubrir cortos, sin continuación alcista, y el límite superior del rango se convierte en resistencia;
84 (media móvil de 200 días) es el punto crítico de esta estructura, si se rompe, volverá a consolidar entre 81–84.
En resumen:
$OKB hoy no es "redescubrir su valor", sino que "los cortos que estuvieron presionando una semana pagaron la multa primero". Si la narrativa a largo plazo tiene soporte es otro tema, pero este 5% a corto plazo parece más un ajuste de posiciones que un cambio fundamental. Noche no agrícola—de hecho, espero que explote un poco más fuerte. ¿Te has dado cuenta? La actitud del mercado es diferente a la de la semana pasada. Anoche, mientras veía el mercado, de repente me dieron ganas de reírme. El ADP es solo de 44.000, ridículamente débil, pero las solicitudes iniciales de desempleo se han mantenido por debajo de 200.000 durante tres semanas consecutivas. Los dos conjuntos de datos parecen contar dos historias diferentes. Cook, de la Fed, sigue señalando preparativos para actuar, pero el mercado sigue previendo una subida del 56,7% en septiembre; esto no son datos de trading, sino claramente un sentimiento comercial. En realidad no me importa mucho si esta granja no agrícola es una sorpresa o un golpe. Los datos explotan, provocando grandes oscilaciones en el mercado; Datos débiles significan que la volatilidad no será pequeña. No importa en qué dirección vayas, Grid siempre puede encontrar espacio para los diferenciales de precio. Ya sea que las noticias negativas se hayan agotado o que el empleo se esté recuperando, una tendencia unilateral está destinada a quienes apuestan por esa dirección. Solo quiero que los precios fluctúen de un lado a otro. La narrativa macroeconómica ha cambiado de "el empleo débil impulsa recortes de tipos de interés" a "¿puede el empleo débil suprimir la inflación?" La dirección se vuelve borrosa, mientras que las fluctuaciones se vuelven seguras. En momentos como este, la cuadrícula es el lugar más cómodo—no hace falta adivinar, solo espera a que se mueva. La red única de SanDisk sigue funcionando, con precios entre 1300 y 1400. El borde inferior no ha bajado de 1219, y la red sigue atrapándose en la diferencia de precios. Cualquier número para nóminas no agrícolas está bien; mientras la volatilidad aumente, la red puede aguantar unos cuantos mordiscos más. Compra en el borde inferior cuando baja, vende en el borde superior cuando sube—cualquiera de los dos lados es rentable. - Lógica alcista: Cuanto mayor es la volatilidad, más densas son las transacciones en la cuadrícula, más arbitraje se ejecuta por transacción, lo que resulta en mayores rendimientos acumulados - Riesgo bajista: Si los datos son extremadamente suaves, la volatilidad es mayorLas piezas negras y blancas acaban de intercambiar una en la línea lateral: el entendimiento preliminar entre Irán y Omán suena como una variación moderada en la apertura, pero la declaración conjunta está en suspenso, como si el reloj de ajedrez ya hubiera sonado y la mano aún estuviera en el aire. Las coordenadas de la nueva ruta de Hormuz nunca han sido líneas en el mapa, sino la "casilla corazón" invisible en el tablero. Quien la ocupe podrá controlar simultáneamente el petróleo, la inflación y todos los activos de riesgo globales en el medio juego.
Ahora, los obstáculos están surgiendo. Sanciones estadounidenses, restricciones en el pago de peajes, cláusulas de riesgo de guerra — ¿qué es esto, un documento diplomático? Es claramente una triple restricción colocada por el adversario en el centro del tablero: cada paso adelante debe calcular cuántas líneas ocultas de seguro están atadas detrás. El parlamento iraní está considerando reglas de tránsito más estrictas, lo que equivale a bloquearse a sí mismo la mitad del enroque. Hay un dicho en el ajedrez: el ataque más peligroso siempre ocurre cuando el oponente parece estar reforzando la defensa con calma. El foco ahora se desplaza de "firmar" a "ejecutar", la transición clave de la apertura al medio juego — la verdadera victoria nunca depende de si tienes el bolígrafo para firmar, sino de si en cada movimiento puedes abrir una brecha sangrienta alrededor de tu rey.
El mercado es un observador sensible. Si el transporte marítimo sigue restringido, el precio del petróleo será como un peón que cruza la línea y se transforma en reina en un rincón desprotegido. En ese instante, la inflación dará jaque a la trayectoria de las tasas de la Reserva Federal, y el mercado de acciones y las criptomonedas serán solo piezas dispersas por ese cañonazo. Si solo te fijas en los movimientos del mercado, es como si solo vieras el peón que acaba de avanzar, pero olvidaras que la torre oculta en la línea de fondo ya apunta a tu flanco de rey. La formación en Hormuz es un típico problema de "semi-línea abierta": ninguno de los dos se atreve a ocupar la línea fácilmente, porque avanzar significa caer en un campo minado de sanciones, seguros y cláusulas de guerra.
Los espectadores suelen pensar que firmar es perder o ganar, pero los jugadores saben que lo que realmente estrangula es el final en la ejecución. Cuando Irán pueda gestionar los barcos comerciales que pasan por el Golfo Pérsico, ya no será cuestión de "si pasar", sino de "qué movimiento no será un contraataque". Cada intercambio de piezas consume la línea base de la liquidez global; cada nueva cláusula de tránsito empuja al "rey" a una esquina más estrecha.
La situación en Hormuz ya ha entrado en el final — y el final solo castiga a quienes no calculan bien sus movimientos. #hormuzdealhitshurdles La reacción de las acciones de memoria y almacenamiento esta semana me enseñó algo importante:
La demanda de AI puede mantenerse fuerte mientras que las acciones relacionadas con AI aún caen con fuerza.
Western Digital superó las estimaciones con aproximadamente 3.75 mil millones de dólares en ingresos trimestrales y 3.56 de BPA ajustado, pero los inversores castigaron la acción. Sandisk también tuvo un trimestre fuerte, con ingresos de 8.97 mil millones de dólares, pero el punto medio de ingresos para el próximo trimestre no logró superar las expectativas ya incorporadas en el precio.
Esa distinción importa.
El mercado ya no pregunta si AI necesita más almacenamiento y memoria.
Ya lo cree.
Está preguntando si la escasez, el poder de fijación de precios y los márgenes pueden seguir mejorando lo suficientemente rápido para justificar valoraciones que ya han avanzado varios años.
Esa es una prueba mucho más difícil.
Sandisk y Western Digital habían subido dramáticamente durante la operación de infraestructura AI antes de esta corrección, por lo que simplemente “superar las estimaciones” se volvió insuficiente. Los inversores querían otra aceleración.
Mientras tanto, la oferta real de memoria aún parece ajustada.
NVIDIA y SK Group ampliaron recientemente su asociación a largo plazo en torno a la memoria AI de próxima generación, mientras que investigaciones de la industria dicen que las negociaciones de HBM para 2027 siguen limitadas por la oferta restringida.
Incluso hay discusiones sobre reducir las configuraciones de memoria en futuros diseños Rubin Ultra debido a limitaciones de empaquetado y suministro. Si eso sucede, no lo interpretaría automáticamente como una demanda de AI más débil. Podría ser que los ingenieros estén adaptando el producto a lo que la cadena de suministro puede entregar de manera realista.
Esa es la verdadera prueba alcista ahora:
No “¿Está AI consumiendo más memoria?”
Sino “¿Pueden los proveedores de memoria convertir la escasez en ganancias duraderas antes de que las expectativas superen la realidad?”
Esa es la métrica que yo observaría.
#AIMemoryBullTest
#FedHawksVsWeakJobs
#SpaceXUnlockRebound
$BTC $XSPCX $SOL 🤗 Extra: La nueva ley estadounidense (CLARITY) dice que el presidente en funciones no puede manejar criptomonedas por su cuenta, debe aislarse.
Trump dice que pondrá sus criptomonedas en un fideicomiso ciego, que sus hijos las gestionen, él no.
Vamos a traducir qué quiere decir este viejo.
Su familia tiene una empresa de criptomonedas llamada $WLFI, emitieron la moneda $WLFI, la moneda Meme $$TRUMP, y también crearon la stablecoin $USD1. Estas monedas y la plataforma, la familia Trump posee el 75% de las acciones. Pero la nueva ley estadounidense CLARITY dice: el presidente no puede especular con criptomonedas por su cuenta, debe aislarse.
Trump se las arregló para decir que está de acuerdo, que cumplirá la ley, pondrá las monedas en un fideicomiso ciego, es decir, buscará un administrador, no supervisará las operaciones diarias, sus hijos (sus tres hijos) seguirán gestionando. Cuando deje el cargo el 20 de enero de 2029, la protección se levantará, y entonces que hagan lo que quieran.
¿Esto tiene relación con lo que más nos importa, $BTC y $ETH? Mucha.
Aunque dice que no se ocupa de esas cosas, $BTC y $ETH están firmemente ligados a su familia.
El primer vínculo es la Casa Blanca: en marzo de 2025 firmó para crear una reserva estratégica de Bitcoin, bloqueando 200,000 $BTC confiscados por Estados Unidos en el Tesoro sin venderlos. No es un tesoro personal, es política nacional, pero ¿quién firmó? Él. En el futuro, cuando el mercado hable de si $BTC tiene respaldo crediticio estatal, esta página debe atribuirse a Trump.
El segundo vínculo es la plataforma familiar: el tesoro de $WLFI ha comprado $BTC y $ETH con dinero real como reserva base, la stablecoin $USD1 se emitió primero en la cadena $ETH, y luego se expandió a $BNB/$Solana. Trump quizás no tenga $BTC en su billetera personal, pero su familia con el 75% de las acciones indirectamente se beneficia de las subidas y bajadas de $BTC/$ETH — el dinero que gestionan sus hijos es principalmente de estas dos.
Así que: fideicomiso ciego + gestión de los hijos, traducido significa
El nombre del presidente está fuera, pero $BTC está bloqueado en la Casa Blanca con 200,000 monedas, $ETH es el motor de la plataforma familiar, el dinero sigue siendo de la familia Trump.
Finalmente, una pregunta:
¿Creen que Trump realmente no se ocupa de sus monedas? ¿O creen que solo cambiará de apariencia para controlar el mercado?
#CLARITY法案错过休会窗口 #CLARITY投票或延至9月，伦理分歧未解 #参议院CLARITY法案下周或表决：通过利好还是夭折？ La fachada de vidrio refleja el cielo despejado del mercado de capitales, pero en el muro de carga interno ya comienzan a aparecer pequeñas grietas: las acciones de los cuatro gigantes del almacenamiento crujen como estructuras de acero erosionadas en las operaciones posteriores y previas al mercado.
Como arquitecto que ha estado siempre entre planos y obras, nunca tomo los números de los informes financieros como muros de carga. Esos números son solo el revestimiento de aluminio de la fachada; lo que realmente determina si un edificio puede soportar una carga de viento centenaria es el grupo de pilotes bajo la losa de cimentación, la tasa de armado del muro de corte y la curva de contracción y fluencia del concreto de la losa. Y hoy, el informe geológico de la industria de chips de almacenamiento muestra varias cavidades que merecen precaución.
La capa de almacenamiento es la base de toda la ciudad digital. Cada escritura de contrato inteligente, cada confirmación de interacción en cadena, finalmente debe encontrar un lugar en un carril magnético en el mundo físico. SAN, WEST, SEAGATE y ese fabricante coreano, para mí, nunca son solo empresas cotizadas, sino subcontratistas clave que suministran pilotes prefabricados y zapatas para la ciudad blockchain. Cuando sus acciones caen repentinamente como un ascensor de obra, el plano que estoy revisando siente una vibración de corte proveniente del subsuelo.
La comunidad está dividida en dos: unos dicen que es una oportunidad de ganga tras la excavación profunda, otros señalan las guías prudentes y la desaceleración del gasto de capital diciendo: el permiso de construcción de este edificio ha sido ordenado a rectificarse. Como ingeniero estructural, me preocupa una viga de carga llamada HAMR. La tecnología de grabación magnética asistida por calor funciona como un foco que precalienta la superficie antes de pasar por un laminador en frío, haciendo las marcas en el carril más profundas, estrechas y densas. Es la jaula de acero de la próxima generación de cimentaciones, que teóricamente puede multiplicar por varias veces la capacidad de carga por unidad de área. Pero el problema está en la curva de mejora del rendimiento, como verter una gran losa en temporada de lluvias: instalas un enorme toldo en la obra, ves que el concreto ya está fraguando, pero nadie se atreve a garantizar que la resistencia a los 28 días alcanzará la especificación.
La desaceleración del gasto de capital en la nube a gran escala es el promotor ajustando el calendario general del desarrollo. Cuando tu mayor cliente comienza a comprimir el progreso de entrega de pisos, cada conducto de aire y cada sala de transformación y distribución que diseñaste debe recalcularse para la carga. Las guías prudentes no son palabras vacías, son "puntos clave de atención" escritos por la supervisión en el acta de revisión de planos.
Algunos ven la caída como una gran compra de pisos con descuento. Pero yo no haría eso. Primero revisaría el informe detallado de ingeniería geotécnica, observaría la curva de cambio del nivel freático, comprobaría si el espesor de la capa de suelo limoso supera el supuesto de diseño. Si incluso la capa portante de la cimentación tiene intercalaciones de suelo blando, la llamada "compra a precio bajo" es en realidad continuar hincando pilotes sin haber completado la prueba de ondas reflejadas de baja deformación.
Hasta que el flujo de caja en la nube cure naturalmente como un concreto de alta resistencia, hasta que el rendimiento de HAMR pase la inspección ultrasónica como una soldadura completamente fundida, el riesgo a la baja de esta estructura en voladizo de múltiples pisos se ampliará continuamente como una torre sin amortiguadores, haciendo que cada losa responda con una aceleración inquietante. #AIMemoryBullContinues LOL, las nóminas no agrícolas de esta noche resultaron en -23,000 inesperadamente (se esperaba +80,000), $BTC inmediatamente subió para probar los 65,000, pero en cuanto a core, este tipo simplemente se quedó sin alimento mientras Bitcoin se deleitaba, luego dio la vuelta y se desplomó.
Entonces, ¿realmente, hermano mayor sube, tú bajas; hermano mayor lateral, tú colapsas?
Con una expectativa tan clara de recorte de tasas por las nóminas no agrícolas, $CORE ni siquiera puede mantenerse al día, y aun así lo llaman el "ecosistema líder de Bitcoin" 😮💨
¿Es una mala noticia para core? No realmente, es solo que a nadie le importa esta moneda.
Antes de que llegue la temporada de altcoins, core sin una nueva historia ni siquiera puede obtener beta, y los poseedores deben estar perdiendo la cabeza esta noche.
Nóminas no agrícolas débiles → dólar débil → activos de riesgo se benefician en esta cadena, $BTC puede manejarlo pero core no, lo que muestra que el problema no es macro, es la moneda en sí.El 6 de agosto, $SPACE y Tesla revelaron planes para construir "Terafab", una enorme instalación de semiconductores en Texas.
Se espera que la inversión inicial sea de aproximadamente 16.800 millones de dólares, con una inversión total potencial que podría alcanzar alrededor de 119.000 millones de dólares si se expande completamente.
¿El objetivo? Producir chips de IA para Optimus y Cybercab de Tesla, así como para la IA de $SPACE y la infraestructura informática basada en el espacio.
Esta es una historia mucho más grande que solo otra fábrica de chips.
Musk parece estar construyendo un ecosistema integrado: chips de IA, centros de datos, los robots y vehículos autónomos de Tesla, y la futura infraestructura informática basada en el espacio de $SPACE.
La verdadera pregunta ya no es si Musk quiere entrar en la carrera de infraestructura de IA.
Es cuánto capital está dispuesto a gastar para construir toda la pila él mismo.Se puede determinar si es temporada de altcoins consultando las tendencias de Naver.
Después de que Bitcoin experimenta un aumento fuerte en cierto grado y el ambiente del mercado es muy bueno, el interés en las altcoins aumenta drásticamente.
De hecho, este fenómeno dura poco tiempo durante el ciclo alcista, aproximadamente unos meses, cuando aparecen altcoins que suben decenas de veces.
Lamentablemente, en el ciclo reciente, este fenómeno ha sido muy débil, y actualmente la esperanza del público en las altcoins se ha convertido en desesperación.
Dado que el público ya está muy decepcionado, a la inversa, el comportamiento de las altcoins en el próximo ciclo alcista parece ser más prometedor que antes. #非农意外转负，CPI成加息关键 Familia, anoche, tras la publicación de los datos de empleo no agrícola, el mercado cambió radicalmente.
En julio, el empleo no agrícola disminuyó en 23,000 personas, mientras que el mercado esperaba un aumento de 80,000. Los datos de mayo y junio se revisaron a la baja en un total de 103,000, lo que indica que la "fortaleza" previa era en realidad ilusoria. Pero hay una contradicción en estos datos: la tasa de desempleo bajó al 4.1%, principalmente porque menos personas están buscando trabajo, la tasa de participación laboral disminuyó, no porque haya más empleos.
Ahora, la valoración del mercado es interesante. La probabilidad de subida de tipos en septiembre según CME ha caído del 56% al 44%, mientras que en Kalshi la probabilidad de mantener los tipos sin cambios ha subido al 65%. Pero un recordatorio: aunque la expectativa de subida ha bajado, el 44% sigue siendo alto, aún está lejos de "no subir tipos". Los funcionarios de la Reserva Federal siguen enfatizando que la inflación es el riesgo principal; si el próximo CPI vuelve a subir, la expectativa de subida puede regresar en cualquier momento.
Para el mundo cripto, la sorpresa en el empleo no agrícola ha dado un motivo para una recuperación emocional a corto plazo, y que BTC supere los 65,000 es prueba de ello. Pero la verdadera dirección la decidirá el CPI de la próxima semana. Si el CPI sigue bajando, la probabilidad de subida en septiembre disminuirá aún más, lo que es positivo para BTC. Si el CPI rebota, la expectativa de subida volverá a aumentar, y este repunte podría ser una falsa ruptura.
La postura de Mi Ge es simple: el empleo no agrícola da una razón para ser alcista a corto plazo, pero la verdadera dirección la dictará el CPI de la próxima semana. No carguen demasiado en esta posición, esperen a que los datos se confirmen para decidir el siguiente paso.
¿Qué opinan sobre la dirección del CPI la próxima semana? Comenten sus juicios en la sección de comentarios. Les deseo un buen fin de semana. $BTC $ETH $SNDK #非农意外转负，CPI成加息关键
Anoche se publicaron los datos clave de empleo no agrícola, que sorprendieron con un descenso de 23,000 empleos, muy por debajo de la expectativa del mercado de un aumento de 80,000, y además, los datos históricos de mayo y junio se revisaron a la baja en un total de 103,000, lo que indica que el mercado laboral estadounidense es más débil de lo que se pensaba. Sin embargo, el mercado no mostró un movimiento unidireccional fuerte; la tasa de desempleo incluso bajó ligeramente y los salarios siguen siendo resistentes, resultando en un informe con contradicciones internas.
El consenso actual del mercado es: el debilitamiento del empleo ya no limita a la Reserva Federal, y los próximos datos de inflación CPI serán el verdadero juez para decidir si habrá o no una subida de tipos en septiembre.
Muchos en la comunidad cometen un error común: empleo no agrícola débil = recorte de tipos inmediato y subida fuerte de Bitcoin. La realidad no es tan simple. La Reserva Federal tiene un doble objetivo; el enfriamiento del empleo es un hecho, pero mientras la inflación se mantenga alta, los funcionarios halcones insistirán en mantener tasas altas e incluso considerarán subirlas. Este informe solo ha debilitado parcialmente la confianza en una subida, sin cerrar la dirección de la política.
Situación actual del mercado de Bitcoin
BTC sigue oscilando en un rango amplio entre 63,200 y 65,000 dólares. Tras la publicación de los datos no agrícolas, hubo un breve repunte, pero no logró consolidarse por encima de la resistencia en 65,000 con volumen. La entrada de fondos en ETFs es intermitente, sin un aumento significativo, y el mercado sigue muy ligado a los rendimientos de los bonos del Tesoro y al apetito por riesgo en acciones.
Puntos técnicos clave:
Presión a corto plazo: 64,800-65,200, solo con un cierre con volumen por encima se abrirá espacio al alza;
Primer soporte: 63,200-63,500, centro de defensa de los toros dentro del rango;
Soporte fuerte: 62,000-62,400, una ruptura efectiva indicaría un debilitamiento generalizado de los activos de riesgo.
Tres escenarios posibles, el foco está en el próximo CPI
Escenario 1: CPI supera expectativas (sesgo alcista, negativo para activos de riesgo)
Aunque el empleo no agrícola ya es negativo, si el CPI vuelve a repuntar y la inflación se mantiene persistente, la probabilidad de una subida en septiembre aumentará.
- Rendimientos a largo plazo de bonos del Tesoro vuelven a subir, dólar se fortalece;
- Acciones tecnológicas estadounidenses sufren presión y retroceden;
- Bitcoin sube y luego cae, probando el soporte del rango cerca de 63,200; si se pierde, podría caer hacia 62,000.
Clave: empleo débil + inflación alta es un entorno típico de estanflación, donde el oro se fortalece, pero Bitcoin, como activo de riesgo de alta beta, difícilmente tendrá un gran mercado alcista.
Escenario 2: CPI cae significativamente (sesgo bajista, positivo para activos de riesgo)
La inflación se enfría considerablemente, sumado al debilitamiento del empleo, el mercado descartará completamente la expectativa de subida y anticipará recortes.
- Rendimientos de bonos bajan, dólar se debilita;
- Apetito por riesgo se recupera ampliamente;
- Bitcoin tiene oportunidad de romper con volumen la resistencia en 65,200 y abrir espacio al alza.
Escenario 3: CPI dentro del rango esperado (neutral)
La inflación ni alta ni baja, no cambiará la idea base de la Reserva Federal de mantener tasas altas por más tiempo.
Las expectativas macro no cambian mucho, Bitcoin seguirá oscilando entre 63,200 y 65,000, y los movimientos por noticias se digerirán rápidamente.
Consejos prácticos para la comunidad
1. Los datos no agrícolas ya están publicados, son solo una perturbación a corto plazo; no tomen la caída del empleo no agrícola como razón directa para comprar Bitcoin, el CPI es la verdadera variable principal.
2. Ya hubo picos y caídas en la noche de los datos no agrícolas, con gran divergencia entre alcistas y bajistas; no apuesten fuerte por una tendencia unidireccional, en un mercado lateral controlen apalancamiento y posiciones.
3. Señal a observar: presten atención al rendimiento a 2 años de los bonos del Tesoro. Mientras siga subiendo, no persigan compras de Bitcoin sin importar lo malos que sean los datos de empleo.
4. Estrategia: mientras no haya ruptura efectiva del rango, sigan vendiendo en la parte alta y comprando en la baja; tras la publicación del CPI, observen si se rompe la resistencia o el soporte para seguir la tendencia, no apuesten antes de conocer el resultado.
En resumen: el empleo no agrícola negativo solo demuestra que la economía se está enfriando, pero no es suficiente para disuadir a la Reserva Federal. La inflación CPI es el interruptor de la política. Empleo débil junto con baja inflación es realmente positivo para Bitcoin; empleo débil con alta inflación mantendrá la presión en el mercado, y la gestión de riesgos siempre debe ser la prioridad.$SNDK El rendimiento de SanDisk es impecable: ¡pero sigue desplomándose! ¿Cómo deberíamos verlo y manejarlo ahora?
Acabo de terminar de revisar los resultados del cuarto trimestre de SanDisk, los números son increíblemente buenos: los ingresos alcanzaron 8.97 mil millones, superando ampliamente los 8.39 mil millones esperados; las ganancias por acción de $39.25 también superaron los $34.4 previstos.
El margen bruto se disparó directamente al 84.6%, subiendo más de 6 puntos desde un ya impresionante 78.4%. Los ingresos del centro de datos alcanzaron 2.97 mil millones, superando las expectativas con un crecimiento del 437%, y el producto QLC Stargate realmente está empezando a aportar ingresos.
Lógicamente, con datos tan explosivos, la acción debería haber subido violentamente después del cierre.
¿Qué pasó? ¡Se desplomó después del cierre!
No por un mal desempeño, sino porque el mercado quiere el guion para 2027, no los elogios de 2026. La guía de ingresos para el primer trimestre es de 10.3-10.8 mil millones, con un punto medio de 10.55 mil millones, mientras que el mercado esperaba 10.8 mil millones. Esa diferencia de 250 millones está a un suspiro.
En resumen, la lógica del mercado ahora es: se espera un buen desempeño, la buena guía es la verdadera noticia positiva. Que la guía no alcance el techo significa fracaso.
¿Y ahora qué?
Estrategia larga: Esperar a que se calme el sentimiento. Si en premercado puede estabilizarse alrededor de 1340-1350, que es el nivel de soporte de este rebote, considerar comprar ligeramente. Poner stop loss por debajo de 1300, tomar ganancias en 1450-1480. La lógica a largo plazo de esta acción está intacta; la escasez de almacenamiento para IA durará al menos hasta mediados de 2027, y el precio objetivo promedio institucional sigue por encima de 2400.
Estrategia corta: Si el rebote de apertura no puede superar 1430-1450, el punto alto de este rebote, considerar vender en corto. Poner stop loss en 1480, tomar ganancias en 1340. Si rompe 1300, aumentar posición con objetivo en 1244.
El rendimiento es indudablemente fuerte, pero los mejores puntos de compra siempre son después de que termina la venta de pánico, no persiguiendo en la entumecida "expectativa cumplida."
#AIMemoryBullTest #FedHawksVsWeakJobs #SpaceXUnlockRebound 市场对于关键位置的判断趋于集中，6.48万至6.82万美元区域聚集大量空头流动性，而6万至6.29万美元则存在密集多头流动性。市场目前被夹在两侧，趋势启动前或先经历一次流动性扫荡，不排除BTC在清理上方流动性后回落至6.13万美元附近。当前比特币最大的矛盾在于缺乏明确的增量需求。若ETF持续净流入、Coinbase溢价转正或波动率向上扩张，市场有望确认需求修复；反之，若跌破短期持有者成本基础，当前的低波动可能转化为抛售压力，今晚美国非农数据将成为影响市场方向的关键催化剂。$BTC #新手必看：这里有你需要的一切 algunas reflexiones rápidas en la ducha:
1) estamos en un entorno de política monetaria donde el cañón está apuntando a un super ciclo impulsado por AI
esto es bueno y la productividad está superando significativamente la inflación en EE. UU. --> la inteligencia como utilidad está teniendo impactos directos en la ciencia de materiales y la biología, haciendo posibles mundos de ciencia ficción
2) esto no significa que se traduzca en los mercados financieros de la manera esperada: los mercados son un juego caprichoso y las dinámicas de megacorporaciones/clases bajas importan más que los fundamentos y pueden detener reflexivamente la continuación de los fundamentos (incluso si el entorno de política monetaria es netamente bueno para la sociedad para alimentar un super ciclo impulsado por AI)
3) cuando el crecimiento fundamental de la productividad en EE. UU. se detiene debido a una mala reflexividad, le da a otra entidad con moneda la capacidad de dirigir la política monetaria para desarrollar un crecimiento fundamental positivo de la productividad que supere al de EE. UU.
esto podría ser/probablemente será China
esto podría ser Ethereum o Solana o Zcash si su cañón de política monetaria está apuntando a proyectos que aumentan la productividad
sin ironías, soy muy optimista con el fondo de desarrollo / estructura de votación de Zcash aquí
curioso por saber sus opiniones @colludingnode @zkDragon Soy Cige, la subida de SpaceX tras el levantamiento de la restricción merece un análisis detallado. El 6 de agosto, aproximadamente 911,5 millones de acciones restringidas entraron en la ventana de venta; el precio de las acciones no solo no cayó, sino que subió un 6%, lo que indica que el mercado está digiriendo el impacto negativo del levantamiento.
Primero, veamos los números del informe financiero. El primer informe trimestral tras la salida a bolsa de SpaceX mostró ingresos de aproximadamente 7.800 millones de dólares, un aumento interanual del 90%, y una pérdida neta de 541 millones de dólares, inferior a las expectativas del mercado. El gasto de capital relacionado con AI aumentó notablemente; la presión sobre el precio de las acciones tras el informe se debe a la preocupación del mercado por la velocidad de quema de efectivo. El repunte el día del levantamiento indica que el capital está entrando para sostener, no para vender masivamente.
¿Cuál es la razón clave del repunte? Levantar la restricción no significa vender todo; las acciones del fundador están bloqueadas hasta 2027, y la voluntad de los primeros inversores y empleados de reducir posiciones no es tan fuerte como se piensa. El precio actual está muy por debajo de los 135 dólares del precio de salida a bolsa, por lo que pocos están dispuestos a vender con pérdidas en este nivel. La narrativa de valoración de SpaceX ha cambiado de centrarse solo en los números financieros a enfocarse en el potencial a largo plazo de la infraestructura espacial con AI. El mercado está actualizando su lógica de valoración; el informe es solo un examen, y el hecho de que el mercado haya absorbido la presión el día del levantamiento indica que está revalorando, no simplemente calificando con los números del trimestre.
¿De qué naturaleza es este repunte? Desde su salida a bolsa, SpaceX ha estado infravalorada; el precio de IPO fue 135 dólares, y el mercado secundario ha oscilado entre 100 y 110 dólares, sin una prima clara. El repunte el día del levantamiento muestra que la oferta fue absorbida y que la demanda está entrando. Las expectativas sobre el proyecto de la súper fábrica de chips AI Terafab están fermentando; el mercado está valorando el valor a largo plazo, no las ganancias o pérdidas del trimestre. Pero el levantamiento no es un evento único; habrá ventanas de levantamiento por lotes, y cuánto podrá el mercado absorber esta presión continua aún debe observarse.
Impacto en el mercado cripto. El repunte de SpaceX y el informe financiero mejor de lo esperado de Palantir refuerzan una señal: el mercado está dispuesto a pagar por la narrativa de "alto gasto de capital a cambio de crecimiento futuro", no solo por empresas con buenos números trimestrales pero guías poco impresionantes. Esto contrasta con la caída del 11% de SanDisk tras su informe, que aunque mostró resultados excelentes, tuvo una guía inferior a lo esperado, por lo que cayó. SpaceX tuvo pérdidas pero subió el día del levantamiento porque el mercado vio el valor a largo plazo. La presión a corto plazo en el sector de almacenamiento se debe a guías poco impresionantes, no a la desaparición de la demanda de almacenamiento para AI. SpaceX y Tesla están lanzando el proyecto Terafab en Texas; Musk está construyendo capacidad propia de chips; la lógica de que la computación de alto nivel sigue siendo escasa no se ha roto.
El repunte de SpaceX indica que el mercado está pasando de mirar al pasado a mirar al futuro. Los números del trimestre son solo la entrada; la guía y la eficiencia del gasto de capital son el ancla para la valoración. La lección para el sector de almacenamiento es que la demanda a largo plazo sigue sólida, pero se necesita esperar a la próxima guía más clara para reactivar el interés de compra. Hasta entonces, la tendencia a corto plazo del sector seguirá siendo la digestión de las diferencias de expectativas; las posiciones cortas deben mantenerse, esperando la limpieza completa del sentimiento.
Cige ha terminado. Piénsalo bien. #财报观察员：解禁后反涨，SpaceX后续怎么看？ Hablemos de FIL.
He estado siguiendo esta moneda durante mucho tiempo, y es una de las que creo que más fácilmente puede hacer que la gente caiga en la confusión de "el proyecto es bueno, ¿por qué el precio de la moneda no mejora?".
Si solo se mira la narrativa, FIL en realidad nunca ha estado mal.
Almacenamiento descentralizado, infraestructura de datos, DePIN, datos de IA, y además FVM, casi cada cierto tiempo se puede encontrar una nueva historia que el mercado quiera contar.
Pero ahora, cuando veo FIL, ya no miro primero esas historias.
Me preocupa más un problema muy real: el desarrollo de la red Filecoin, si al final podrá transmitirse de forma sostenible al propio FIL.
Este es también el mayor cambio en mi actitud hacia FIL.
Antes pensaba que mientras la demanda de almacenamiento creciera y el ecosistema se expandiera, FIL tarde o temprano sería revalorizado por el mercado.
Ahora no juzgo tan simple.
Porque que el proyecto tenga demanda y que el token capture valor son dos cosas diferentes.
FIL tiene otro problema que siempre me ha molestado, y es el lado de la oferta.
Muchos de los antiguos poseedores probablemente sienten lo mismo: el proyecto siempre está en construcción, el ecosistema no ha desaparecido, pero el precio de la moneda soporta una presión de venta a largo plazo que no es ligera.
Así que ahora, si alguien me pregunta si FIL "ha caído tanto que ya debería tocar fondo", básicamente no respondo con base en la caída.
Algo que ha caído un 90% aún puede caer otro 50% desde el 10% restante.
El mercado nunca revertirá solo porque una moneda "ya ha caído mucho".
Ahora juzgo FIL mirando solo tres cosas.
Primero, si la demanda real de almacenamiento puede seguir creciendo, y que no sea solo por datos generados para subsidios.
Segundo, si en FVM pueden surgir aplicaciones con usuarios reales y con ingresos, y no solo con un TVL y número de proyectos que se vean bien.
Tercero, y lo más importante, si el crecimiento de la red puede mejorar la relación oferta-demanda a largo plazo de FIL.
Si estas tres preguntas empiezan a tener respuestas positivas al mismo tiempo, volveré a aumentar mis expectativas sobre FIL.
Si no, prefiero seguir observando.
Sigo reconociendo que el almacenamiento descentralizado es una necesidad a largo plazo, y no niego Filecoin por el comportamiento del precio de FIL en estos años.
Pero reconocer el proyecto no significa que haya que poseerlo a cualquier precio o en cualquier etapa.
Esto es algo en lo que cada vez insisto más en Crypto.
No te enamores de tus posiciones.
Si el proyecto cambia, la lógica cambia con él.
Si la lógica no se cumple, sigue esperando.
Lo que realmente vale la pena mantener a largo plazo nunca es una moneda que "ha caído mucho", sino un activo cuyo fundamental mejora constantemente y cuyo token puede capturar realmente ese crecimiento.
FIL, seguiré siguiéndolo.
Pero hasta ver una mejora más clara en la oferta y la demanda, no seré optimista solo porque sea barato.
Investiga tendencias, busca certeza.
Rechaza emociones, respeta la lógica.
— Zero链长
⚠️ Lo anterior representa solo mi investigación y opinión personal, no constituye ningún consejo de inversión. FIL es un activo criptográfico de alta volatilidad, por favor juzga de forma independiente y gestiona bien tu posición y riesgos.
#FIL #Filecoin
#非农意外转负，CPI成加息关键 #存储股财报后续跌，AI内存牛市还稳吗？ #财报观察员：解禁后反涨，SpaceX后续怎么看？ En el mundo de los francotiradores, la parte que hace más ruido suele ser la primera en convertirse en el blanco del sensor infrarrojo.
Acostado en un refugio húmedo y frío durante cuarenta y dos horas, la aguja del anemómetro en la mira telescópica finalmente se detuvo en la escala más peligrosa: una valoración de 20.000 millones de dólares. Esta no es la temperatura normal de la presa, es la alarma de sobrecarga que se eleva repentinamente en la imagen térmica infrarroja.
Polymarket ha disparado en la oscuridad la recarga de munición de 1.000 millones de dólares, y su valoración se disparó abruptamente desde el bajo punto del año pasado hasta superar los 20.000 millones. En la colina vecina, Kalshi ya había montado un pesado puesto de francotirador con una valoración de 22.000 millones. El olor a pólvora en todo el frente del mercado de predicciones es tan denso que Robinhood y Coinbase, dos viejas torres de vigilancia, mantienen un bloqueo férreo en esta zona, intentando convertir el mecanismo de predicción en una bomba de alto impacto que atraviese las barreras entre las finanzas tradicionales y el territorio cripto.
Pero en el enfoque de la mira, cuanto más ruidoso es el frente, más se ocultan vientos cruzados mortales. La sombra del uso de información privilegiada sobrevuela el campo, los radares de patrulla de las agencias reguladoras están listos para aplicar un golpe de alta presión y reducción dimensional, y las controversias éticas sobre la naturaleza de apuestas son como minas inestables esparcidas alrededor del refugio. Esto no es un tiro fácil en un campo de tiro, es una zona de fuego cruzado de alto riesgo con múltiples bandos en combate. Los novatos que no han pasado por el cálculo de la velocidad del viento y la calibración balística, y que solo actúan con pasión, se convertirán en casquillos de cobre abandonados en el montón resbaladizo de fichas en cuestión de segundos.
Cambiando el enfoque, se observa la señal térmica volátil del token $XLITE en el mercado estadounidense. Su curva de precio en el centro de la mira parece un cerrojo en un punto crítico absoluto, listo para dispararse en cualquier momento. La conexión de capital entre mercados se transmite a nivel de milisegundos, y desde la culata llega una resonancia débil pero letal. El ritmo cardíaco del tirador está forzado a mantenerse en cuarenta y cinco latidos por minuto, y el dedo índice de la mano derecha apenas toca el borde del guardamonte: hasta que no aparezca una trayectoria letal corregida con una relación riesgo-beneficio superior a 1:5, todas las subidas de valoración y el bullicio del capital no son más que una cortina de humo para atraer al enemigo a avanzar imprudentemente.
El viento lateral fuera del refugio se intensifica de repente, el radar de cumplimiento está a punto de barrer toda el área, el casquillo se extrae, y la inmersión profunda continúa. ¡$SPCX tuvo un short squeeze loco anoche! ¡Se disparó un 16%! ¡Y con volumen!
Dejé de hacer short por debajo de 110 y revertí para colocar una orden larga, prediciendo que ocurriría un short squeeze así, pero la orden larga no se ejecutó. Desde la perspectiva del mercado, este rebote no terminará tan rápido; el precio de emisión de 135 definitivamente se romperá, el precio de apertura de 150 podría tocarse, y el precio de condición extra de desbloqueo de 175 (ya inválido) probablemente sea difícil de alcanzar. Creo que 135 para $SPCX ya es demasiado caro.
Espero que suba más en esta ola para poder hacer short de nuevo. He ganado más de $100,000 con $SPCX, gracias a Musk, pero perdí 50,000 en almacenamiento. El almacenamiento parece estar oscilando y descargando; la fuerza principal no ha empujado el precio más allá de niveles clave ni lo ha dejado caer por debajo. Pero con el tiempo, es desfavorable para las acciones cíclicas. Ya he abierto una posición corta, con ganancias y pérdidas flotantes que saltan de un lado a otro $SNDK $MU #SepHikeOddsFallHawks #AIMemoryBullContinues #SpaceXUnlockRebound (1) SK Hynix (000660.KS) Tendencia actual del mercado — Volatilidad severa: El 8 de agosto, el rendimiento de SK Hynix fue extremadamente volátil. El índice compuesto surcoreano cayó casi un 4% al inicio de la sesión, pero luego se volvió positivo. SK Hynix experimentó una fuerte volatilidad intradía—los datos muestran que el precio de la acción de SK Hynix cayó un 18%, cerrando en 1.269.000 KRW; Sin embargo, algunos datos muestran que SK Hynix ha subido casi un 4%. Esta volatilidad intradía tan significativa refleja un desacuerdo extremo del mercado sobre el sector del almacenamiento. Conductor: Transmisión de almacenamiento débil en las acciones estadounidenses. De la noche a la mañana, el sector de almacenamiento estadounidense cayó en general: los ADR de SanDisk, Western Digital y SK Hynix cayeron más de un 3%, arrastrando directamente al mercado coreano. La competencia entre el capital extranjero y las instituciones. El capital extranjero sigue fluyendo del mercado bursátil coreano, pero el Índice Compuesto de Corea se recuperó de casi un 4% de caída a una ganancia, lo que indica que los fondos están comprando a niveles bajos. Las características beta altas amplifican las fluctuaciones. Los ingresos de SK Hynix se concentran enteramente en la memoria flash DRAM y NAND, y su sensibilidad a las condiciones de la industria de semiconductores es mucho mayor que la de la diversificada Samsung Electronics, con una volatilidad intradía significativamente amplificada. Resumen: El 8 de agosto, SK Hynix experimentó una conmoción dramática de "caída → rebote". El deterioro del sentimiento en el sector del almacenamiento sigue siendo un factor supresor central, pero el retorno del Índice Compuesto de Corea desde una caída de casi un 4% hasta las ganancias indica cierto impulso comprador en las caídas. La tendencia a corto plazo depende de si el sector de almacenamiento estadounidense puede estabilizarse y de los cambios en los flujos de capital extranjero. Bajo una volatilidad extrema, las divisiones de mercado son enormes. (2) Samsung Electronics (005930. KS) Situación actual del mercado: Samsung Electronics tuvo un desempeño relativamente estable el 8 de agosto. CoreaLas nóminas no agrícolas fueron tan malas, ¿y aun así subió el mercado de valores de EE. UU.? No te apresures a llamar a un mercado alcista de vuelta
Acabo de revisar el mercado de hoy y, honestamente, mi mente está un poco enredada.
En el momento en que salieron los datos no agrícolas, fue -23,000, mientras que la expectativa era +83,000. Esto no es solo "por debajo de las expectativas", es un choque directo. Lógicamente, con el empleo colapsando así, el mercado debería entrar en pánico. Pero mira el mercado: subió.
La razón es simple: los datos son tan malos que la Fed no se atreve a moverse, y algunos incluso han empezado a fantasear con recortes de tasas.
Pero esto es lo que me hace sentir que algo no está bien: el mercado sí subió, pero subió demasiado de forma constante. Como un ritmo deliberadamente controlado y estable, sin pánico por parte de los cortos aplastados. Se siente más como si alguien lo estuviera apoyando fuertemente, sin dejar que caiga, pero tampoco queriendo impulsarlo demasiado rápido por ahora.
Esto me recuerda al dicho que suelo mencionar: no esperes una reversión fuerte después de una ruptura fuerte, pero tampoco esperes que la misma fuerza continúe por un tiempo.
Ahora mismo, el S&P se mantiene en un rango pequeño entre 770-772, y el QQQ entre 720-725. He marcado estos dos rangos como mis "líneas de advertencia." Si no rompe por debajo del límite inferior, lo considero una consolidación fuerte; si un día una vela alcista sólida rompe por encima del límite superior, no dudes: súbete al rally. Por el contrario, si se filtra suavemente hacia abajo, solo espera pacientemente y no intentes atrapar un cuchillo que cae.
En cuanto a sectores, últimamente me he estado enfocando solo en la línea de semiconductores.
NVDA, MU, MRVL, LITE, COHR, ASML, ARM: estos los pongo en una lista de vigilancia. No elegidos al azar; sus gráficos están todos señalando: acumulación. Especialmente las dos acciones de módulos ópticos, LITE y COHR, que se mueven como bulldozers, subiendo un poco cada día; este tipo de subida constante es en realidad más tranquilizadora que grandes velas alcistas.
Pero aquí viene un chapuzón de agua fría.
Dado que juzgo esto como una "subida de baja volatilidad," es muy probable que la volatilidad implícita baje. ¿Qué significa eso? #SepHikeOddsFallHawks #AIMemoryBullContinues #SpaceXUnlockRebound Un análisis de los datos de las nóminas no agrícolas de esta noche: el empleo disminuyó inesperadamente, pero la tasa de desempleo cayó en lugar de subir, y la tasa de participación laboral también disminuyó — no se trata simplemente de fortaleza o debilidad, sino de que tanto el numerador como el denominador se reducen juntos. La Casa Blanca también reconoció que los empleados gubernamentales y la disminución de contrataciones por la Copa del Mundo fueron los principales factores negativos; excluyendo estos, el aumento fue de aproximadamente 100,000. En lenguaje sencillo: el mercado laboral se está enfriando, pero es la "oferta" la que está bajando, no un colapso en la demanda. La implicación para la trayectoria de las subidas de tipos — la urgencia disminuye, pero el poder de decisión vuelve a los datos de inflación. Los datos no juegan contigo, así que no te centres solo en ese titular negativo. $BTC Aquí hay una observación dolorosa que quienes están informados entenderán. Esta ronda del mercado bursátil de EE. UU. tiene a AI, SpaceX y una ola de nuevas narrativas como la comunicación óptica que están atrayendo dinero una tras otra. El oro cuenta con la desdolarización y el atractivo de refugio seguro. Pero las criptomonedas—cuenta por ti mismo—¿qué historias realmente emocionantes ha habido recientemente? Los beneficios de los ETF se han realizado por completo, el potencial de Layer 2 ha alcanzado su punto máximo, y las rotaciones de meme coins son solo un juego de suma cero. No es que las criptomonedas no puedan subir; simplemente carecen temporalmente de una gran narrativa que pueda atraer capital incremental fuera de intercambio. $BTC está estancado aquí, esencialmente esperando la próxima historia. En lugar de adivinar el precio, enfócate en quién puede contar primero la nueva narrativa de manera convincente. ¿Cuál crees que será la próxima gran narrativa cripto? #SepHikeOddsFallHawks #AIMemoryBullContinues #SpaceXUnlockRebound Esta noche, este candelabro alcista no agrícola sobre nóminas tiene muy buena pinta, pero no te emociones.
En pocas palabras, este es un caso típico de "short squeeze + recuperación emocional": no es dinero real entrando. Los nuevos fondos tanto de la cadena como de los ETFs no se han adaptado, el mercado corto quedó expuesto y luego se cerró, y la brecha de liquidez subyacente sigue existiendo: las salidas de miles de millones de yuanes de los ETFs en junio aún no se han recuperado.
Así que no planeo mover mi posición $BTC short por ahora, y mucho menos frenar la pérdida.
Un solo candeo alcista no puede cambiar la fe; una reversión depende de la coordinación del IPC y de si los ETFs pueden mantener entradas netas durante varios días consecutivos. Antes de que aparezcan estas señales, tómalo como un rebote.
Al mercado le encanta actuar, déjalo actuar, y yo estoy esperando. 🎬 Añadamos una perspectiva de capital a esta ronda de divergencia. El índice S&P del mercado bursátil estadounidense cerró anoche en un nuevo máximo histórico, y el Nasdaq subió un 1,3%, mostrando claramente un alto apetito por el riesgo; mientras tanto, $BTC y $ETH se mantuvieron estancados cerca del fondo. La diferencia radica en la entrada de dinero: las acciones estadounidenses están respaldadas por pensiones, recompras corporativas y compras netas diarias estables de índices pasivos; los ETFs spot de criptomonedas han visto entradas débiles en las últimas semanas, careciendo del motor de capital incremental. Así que no digas simplemente "alto apetito por el riesgo = las criptomonedas deberían subir" — tienes que ver si este apetito tiene un canal de capital dedicado que fluya hacia las criptomonedas. Sin ese canal, no importa lo caliente que esté el sentimiento, solo se está observando desde la barrera. ¿Cuándo crees que el capital incremental volverá a las criptomonedas? Después de una conversación con @jdetychey, tengo una mejor comprensión de su posición. Me gustaría escribirlo para asegurarme de que lo he entendido bien.
Tener un alto porcentaje de $ETH apostado introduce varios problemas y actúa como una fuerza centralizadora.
Específicamente, si el $ETH apostado supera cierto umbral, digamos el 50%, entonces crea un fuerte incentivo para que el 50% restante apueste para evitar la dilución. En ese punto, el rendimiento de la apuesta se vuelve nominal para todos. Es razonable esperar que los apostadores prefieran las opciones de apuesta más grandes y líquidas, por lo que optarán por el LST más grande o las entidades de apuesta centralizadas más grandes.
Los apostadores en solitario se ven perjudicados en este escenario porque, en la mayoría de los países, pagan impuestos sobre el rendimiento nominal de ETH, por lo que su ROI se vuelve negativo. Esto los empuja a salir del mercado, centralizando aún más la cadena.
Los LST que acumulan un gran porcentaje de $ETH apostado introducen un riesgo de cola porque se vuelven demasiado grandes para fallar. En caso de una gran vulneración, la cadena podría verse obligada a hacer un fork.
Esto nos lleva al otro riesgo, que es que en el caso de un porcentaje muy alto de ETH apostado, la capa social (es decir, los poseedores de ETH no apostado) no es lo suficientemente numerosa para evitar que actores malintencionados causen daño. Por ejemplo, si una gran entidad de apuesta centralizada decide censurar o hacer un fork de la cadena (por ejemplo, Coinbase en caso de alguna disputa sobre USDC).
¿Es correcto? ¿Hay algo que haya entendido mal, @jdetychey?
Para ser claro, no estoy de acuerdo con todo esto, pero creo que todos estos puntos son totalmente razonables y tienen mérito.Hermanos, RE subió hoy un 5,6%, llegando a 0,40149 dólares, el soporte clave de 0,40 está siendo probado repetidamente.
Esta vela alcista es una señal de que, tras una corrección del 35% desde más de 0,67, el mercado está buscando un nuevo equilibrio cerca de 0,40. El rebote no es grande, pero al aparecer cerca del soporte clave, merece atención.
Restauración del mercado: tira y afloja entre alcistas y bajistas en la zona de 0,40
La corrección de RE en esta ronda ocurrió tras un rápido aumento, esencialmente una limpieza de ganancias. Desde el gráfico, el volumen disminuye continuamente durante la caída, la presión de venta activa se reduce. El precio vuelve justo a la zona de inicio del aumento anterior, que es una zona importante de concentración de tokens; la inercia de la caída suele encontrar soporte de compra aquí.
La estructura de derivados da señales más claras. Actualmente, muchos minoristas están en corto, pero las posiciones de los grandes inversores tienden a ser largas; esta estructura de "minoristas persiguiendo cortos, grandes inversores absorbiendo" suele generar un squeeze inverso en la historia del mercado.
En cuanto a la estructura de capital, los contratos abiertos no muestran una retirada de pánico, la tasa de financiamiento se mantiene estable, el mercado no presenta liberación de riesgo extrema, lo que deja espacio para un rebote posterior. Pero hay que tener en cuenta: si 0,40 se rompe efectivamente a la baja, el espacio inferior se abrirá más, esta es una línea de defensa que los alcistas deben mantener.
Fundamentos: la narrativa única del reaseguro RWA
La lógica central de RE es conectar el capital de stablecoins on-chain con el mercado global de reaseguros de aproximadamente 7000 mil millones de dólares. El TVL del protocolo es de unos 465 millones de dólares, con más de 40 socios aseguradores.
Es importante aclarar: RE es un token puramente de gobernanza, no tiene derecho a reparto de beneficios. Los ingresos por primas generados por el protocolo van a los poseedores de reUSD/reUSDe, los poseedores de RE no reciben dividendos. El precio en 0,40 refleja más la apuesta por la descentralización futura de la gobernanza que los beneficios reales actuales.
Niveles clave
Resistencia a corto plazo : $0,415-$0,436 Primer obstáculo para el rebote, superar para continuar
Resistencia a medio plazo : $0,495-$0,55 Próximo objetivo si se recupera
Soporte actual: $0,40 Línea psicológica de los alcistas
Soporte fuerte: $0,385 Si se rompe, la estructura se daña
Soporte límite : $0,348 Zona de stop loss para alcistas
Algunos analistas dan señal de compra en 0,378-0,382, con objetivo 0,410-0,475 y stop loss en 0,348.
RE está librando una batalla clave entre alcistas y bajistas en 0,40. La narrativa del reaseguro tiene respaldo de negocio real, pero la lógica de valoración del token de gobernanza requiere tiempo para validarse.
0,40 es el nivel de observación más importante recientemente: si se mantiene, la estructura de fondo aún tiene esperanza; un aumento con volumen por encima de 0,436 abrirá espacio para recuperar hasta 0,50; si se rompe efectivamente, 0,385 es la siguiente zona a observar. Antes de que la dirección sea clara, esperar confirmación de señales es más seguro que intentar adivinar el fondo.
$BTC $ETH $RE
#非农意外转负，CPI成加息关键
#CLARITY投票或延至9月，伦理分歧未解
#存储股财报后续跌，AI内存牛市还稳吗？ Si se concreta la reconciliación entre EE.UU. e Irán y la reapertura del Estrecho de Ormuz
Informe de investigación sobre el impacto en el círculo cripto y las acciones estadounidenses!
Cadena de transmisión:
Estrecho despejado → desaparece la prima de riesgo geopolítico sobre el crudo, bajan los precios del petróleo → se alivia la presión inflacionaria → aumentan las expectativas de recorte de tasas del mercado → favorable para los activos de riesgo globales.
I. Acciones de EE.UU.
1. Impacto positivo: Nasdaq, acciones tecnológicas de crecimiento en IA (NVIDIA, etc.). Los precios más bajos del petróleo reducen la inflación, por lo que la Reserva Federal no necesita mantener tasas de interés altas, aliviando la presión de valoración sobre las acciones de alto crecimiento.
2. Sectores beneficiados: aviación, logística, químicos; sector energético negativo, la caída de los precios del petróleo presionará a las acciones petroleras.
3. Riesgos: solo impulsado por el sentimiento a corto plazo; si es solo un acuerdo temporal de 60 días, el efecto positivo se "realiza y vende" fácilmente, y el mercado puede caer tras la noticia.
II. Círculo Cripto
Bitcoin es actualmente un activo de riesgo, siguiendo la tendencia general de las acciones tecnológicas estadounidenses.
Lógica positiva:
1. La caída de los precios del petróleo reduce la inflación, el mercado negocia expectativas de recorte de tasas, mejoran las expectativas de liquidez, favorable para $BTC ;
2. Disminuye el pánico geopolítico, los fondos refugio salen del oro, algunos fondos fluyen hacia activos de riesgo. Comparar el sector de almacenamiento entre mercados es más interesante que solo observar un único gráfico de velas: en el lado de las acciones estadounidenses, SanDisk y SK Hynix han caído por segundo día consecutivo, y los precios spot de $DRAM también están disminuyendo; sin embargo, la cadena de almacenamiento en las acciones A se mueve en la dirección opuesta, con empresas como Montage Technology subiendo contra la tendencia. La misma cadena industrial, dos mercados, dos sentimientos diferentes: esto indica que la caída actual es más bien una presión de posiciones en el lado de las acciones estadounidenses en lugar de una falsificación del lado de la demanda. Si los fundamentos realmente hubieran cambiado, las acciones A no se estarían fortaleciendo de forma independiente. Para juzgar si el almacenamiento ha alcanzado su pico, se deben observar los precios de contrato de $DRAM y las orientaciones de los fabricantes, no la caída diaria de las acciones estadounidenses. Explicar lo que esto significa es más importante que simplemente repetir lo que sucedió.¿Va a empezar a caer otra vez?
¡El proyecto de ley CLARITY se pospone hasta el 14 de septiembre para reanudarse!
¿Acaba de haber una buena noticia y ya va a empezar a caer lentamente? La última vez que se retrasó, $BTC se desplomó directamente.
No fue un solo retraso lo que lo hundió, sino varios retrasos + 85% de cero recortes de tasas + la temporada baja de agosto conspirando.
¿Creen que $BTC por encima de 40,000 tiene oportunidad?
Pero el retraso de CLARITY por sí solo no lo impulsa, como mucho puede hacer un pico por encima de 50,000. Para ver $40,000 o más, se necesita cero recortes de tasas firmes + aumento de aranceles + cisnes negros ocurriendo juntos. Muy difícil.
Cada vez que CLARITY se retrasa, $BTC cae, pero siempre es una corrección de fondo, no un colapso.
¡Veamos hasta dónde puede caer esta vez! #非农意外转负，CPI成加息关键 #CLARITY投票或延至9月，伦理分歧未解 Chicos, salieron a la luz los datos de nóminas no agrícolas de anoche y toda la lógica de precios del mercado fue derribada y reiniciada. Según datos del Departamento de Trabajo de EE. UU., las nóminas no agrícolas cayeron 23.000 en julio, mientras que el mercado esperaba un aumento de 80.000. Una positiva y una negativa, una diferencia de 100.000 personas. Pero lo que resulta aún más frustrante es la fragmentación de los propios datos. El sector privado en realidad añadió 30.000 nuevos empleos, pero los departamentos gubernamentales recortaron 53.000 de golpe, arrastrando el total a territorio negativo. La tasa de desempleo bajó del 4,2% al 4,1%. A simple vista, parece una mejora, pero en realidad es porque la tasa de participación en la fuerza laboral bajó al 61,4%, la más baja desde febrero de 2021—un gran número de trabajadores abandona el mercado laboral, no porque hayan encontrado empleo, sino porque ya no lo buscan. Las cifras combinadas de mayo y junio se revisaron a la baja en 103.000; el "fuerte" crecimiento del empleo a principios de año resultó ser una ilusión estadística. La probabilidad de una subida de tipos ha caído drásticamente. Antes de que se publicaran los datos, la CME mostraba un 55% de probabilidad de una subida de tipos en septiembre, pero cayó al 44% tras la publicación. El mercado de swaps de tipos de interés ha pasado de casi el 60% a alrededor del 40%. Los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE. UU. se desplomaron: el rendimiento a dos años cayó hasta 9 puntos básicos hasta el 4,15%. El índice del dólar estadounidense se debilitó rápidamente, el oro subió bruscamente y el oro spot superó los 4.360 dólares, subiendo casi un 3% en un solo día. Pero Lao Mo quiere recordarte una cosa: las expectativas del mercado nunca se infieren de forma lineal. Unos datos pobres sobre la nómina no agrícola no significan que no habrá subidas de tipos en septiembre. Actualmente, el 44% de la CME es solo una instantánea del momento; el verdadero cambio es en el IPC el miércoles 12 de agosto. El mercado espera que el IPC de julio sea del 3,4% interanual, con un IPC subyacente del 2,5% interanual.#非农意外转负，CPI成加息关键
En julio, el empleo no agrícola registró -23,000 personas, con una expectativa de aumento de 80,000; los datos de empleo de mayo y junio se revisaron a la baja en un total de 103,000, mostrando un enfriamiento evidente del empleo. Tras la publicación de esta noticia, las expectativas de subida de tipos en septiembre cayeron rápidamente, y los activos de riesgo experimentaron un impulso en el sentimiento.
Sin embargo, este informe presenta puntos contradictorios: la tasa de desempleo bajó ligeramente, por lo que la Reserva Federal difícilmente puede basar su decisión solo en el empleo. El consenso del mercado se ha desplazado hacia que los próximos datos de inflación CPI serán el factor clave que influya en la política monetaria.
Advertencia de riesgo: el beneficio a corto plazo pertenece a una apuesta basada en expectativas; si la inflación sigue siendo persistente, la postura política se endurecerá nuevamente. La volatilidad del mercado se intensificará, por lo que no se debe apostar en una sola dirección.
Preste atención al desempeño futuro del CPI para verificar si las expectativas de liquidez pueden mantenerse.
Este artículo es solo un registro personal de revisión y no constituye asesoramiento de inversión. Las criptomonedas son altamente volátiles, por favor tome decisiones de forma independiente y participe con precaución. ¿Quién creería que SpaceX no es un señuelo para subir el precio?
· "Desbloqueo con subida, luego continúa la subida": el 6 de agosto se desbloquearon aproximadamente 911,5 millones de acciones (el 42,6% del capital total), pero ese día SPCX cerró con una subida del 6,14%. Dos días antes del desbloqueo, el volumen de negociación aumentó hasta 700 millones de dólares, lo que indica que había capital especulando.
· "Atacar posiciones cortas": cuando el precio cayó a un mínimo de 105 dólares, 7 ballenas decidieron abrir posiciones largas por valor de 27,38 millones de dólares, con un precio medio de unos 112 dólares. Esta compra precisa parece un intento de forzar un short squeeze.
· "Hacer que los compradores asuman las posiciones": antes del desbloqueo, el precio subió hasta 130 dólares, técnicamente parece un "señuelo para compradores". Muchos beneficios y acciones desbloqueadas se liquidarán en este punto.
⚠️ El mayor riesgo actual: ballenas con alto apalancamiento
Actualmente hay una ballena con apalancamiento de 20 veces, con un coste de 127 dólares y un precio de liquidación de solo 113 dólares. Esto significa:
· Si el precio cae por debajo de 113 dólares, la ballena podría ser liquidada forzosamente, provocando una caída instantánea del precio.
· El "manipulador" también teme la liquidación. Esta operación parece más un "auto rescate" que una simple subida, porque el fracaso tendría consecuencias graves.
💎 Recomendaciones de operación
1. No perseguir precios altos: hay mucha presión de venta por encima de 130 dólares, entrar en ese punto puede convertirte en "el que asume las pérdidas".
2. Cuidado con las "falsas rupturas": subir a 130 puede ser para ocultar ventas o para alejar el precio de la línea de liquidación de la ballena.
3. Mantén la disciplina: el apalancamiento alto implica un riesgo enorme, si tienes posiciones largas asegúrate de poner stop loss.
$SPCX
#财报观察员：解禁后反涨，SpaceX后续怎么看？ En los últimos 30 días, las dos principales bolsas de Corea han estado listando monedas con fuerza, totalmente diferente al ritmo de un mercado bajista
Upbit ha listado 16 nuevas monedas
Bithumb ha listado 14 nuevas monedas
Binance ha listado 1 nueva moneda, además de más de 100 acciones tokenizadas de EE.UU.
OKX ha listado 3 nuevas monedas, además de decenas de acciones tokenizadas de EE.UU.
Corea no tiene un control estricto sobre el límite de divisas personales, los ciudadanos pueden invertir libremente en acciones estadounidenses sin pasar por una bolsa. La dirección diferente de las bolsas chinas y coreanas ya es muy evidente
#Lista de monedas listadas en Upbit: OPG), DRV, O, Morpho, EUL, GEOD, RLUSD, META2, USDG, CFX, HOME, QUID, GRVT, CAP, KMNO, BSB
#Lista de monedas listadas en Bithumb: ICNT, DRV, CHECK, BANK, GEOD, O, RLUSD, AEON, GRVT, META2, USDG, QUID, UB, BSB
#Listado en Binance: AERO
#Listado en OKX: $SLX , $AEON , $GRVT #非农意外转负，CPI成加息关键
El empleo no agrícola en EE.UU. en julio disminuyó inesperadamente en 23,000 personas, muy por debajo de las 80,000 nuevas contrataciones previstas, y los datos de mayo y junio se revisaron a la baja en un total de 103,000. El enfriamiento del empleo ya no es un ruido de un solo mes, y el mercado ajustó a la baja las expectativas de subida de tipos para septiembre.
Para los mercados financieros, la mejora más directa a corto plazo es la expectativa de liquidez: los rendimientos de los bonos del Tesoro y la presión sobre el dólar disminuyen, y activos de riesgo como las acciones tecnológicas de AI, el oro y BTC obtienen un respiro. Pero aún no se puede descorchar el champán, el petróleo y la inflación siguen siendo las mayores variables.
La verdadera batalla que viene es el IPC: si la inflación sigue enfriándose, el "empleo débil + inflación débil" cerrará aún más el espacio para subidas de tipos por parte de la Reserva Federal; si el precio del petróleo vuelve a impulsar el IPC, se convertirá en el problema más complicado de "empleo débil + inflación fuerte".
El empleo no agrícola ya ha pasado la pelota al IPC, y el próximo dato de inflación será el verdadero disparo que decidirá la dirección global de la liquidez.$BICO veo que todavía hay muchos bajistas, a los que les gusta usar muchos datos para respaldar sus argumentos, y el secreto de los altcoins es que mientras los bajistas no mueran, la subida no se detendrá. Si no se fomenta la inercia de que no vendas en la caída para comprar más, la subida no parará. Este proceso puede ser tan largo que resulta exasperante. La primera ola de rave salió así, la segunda ola subió rápido en la lista de populares y luego cayó rápidamente. ¿Por qué? Porque todos al verla piensan en un short squeeze, en una moneda que puede multiplicarse por cien. Y el mayor problema de los altcoins no es la subida, sino que nadie quiera comprar. Si desde el principio hay alguien dispuesto a comprar, ¿por qué debería seguir subiendo? Total, el coste de mi moneda es casi cero, no vendo ni por un céntimo ¡Otra vez retrasado!
El proyecto de ley CLARITY no fue programado para votación el 7 de agosto, se pospuso hasta la reunión del 14 de septiembre.
El retraso anterior: $BTC cayó de 97000 a 64000
No fue una caída por un solo retraso, sino por varios retrasos + 85% sin recorte de tasas + la temporada baja de agosto conspirando.
¿No creen que mi $BTC de más de 40,000 tiene oportunidad?
Pero el retraso de CLARITY en sí no puede llevarlo, como máximo puede provocar un pinchazo por encima de 50,000. Para ver 40,000 o menos, se necesita sin recorte de tasas, aumento de aranceles y cisnes negros simultáneos. Muy difícil.
Cada vez que CLARITY se retrasa, $BTC cae, pero siempre es una corrección de fondo, no un colapso.
¡Veamos hasta dónde puede caer esta vez! #非农意外转负，CPI成加息关键 #CLARITY投票或延至9月，伦理分歧未解 Las narrativas son algo que hay que observar mientras se desarrollan. $SPACE Las acciones estadounidenses subieron un 15,8% anoche: el calor del mercado primario se está trasladando cada vez más al mercado secundario. Justo después de que las instituciones revelaran sus participaciones, el precio de las acciones se disparó con volumen; el poder de fijación de precios de los activos pre-IPO está cambiando gradualmente de unas pocas instituciones al mercado público. Detrás de esto se está formando toda una narrativa en torno a "titularizar gigantes no cotizados": objetivos como $SPACE y OpenAI, que normalmente son inaccesibles, se están empaquetando a través de diversas estructuras y se ofrecen a inversores minoristas. Las oportunidades y las burbujas suelen ser dos caras de la misma moneda, así que protege tu munición. ¿Participarías en este tipo de concepto pre-IPO?