#AVGODipsSNOWPops

#AVGODipsSNOWPops Broadcom đã vượt qua ước tính doanh thu và lợi nhuận quý 3, doanh thu chip AI đạt 16,7 tỷ USD—và cổ phiếu vẫn giảm hơn 6% sau giờ giao dịch trước khi hồi phục một phần mức giảm 😅 Lý do có vẻ quen thuộc: kỳ vọng di chuyển nhanh hơn kết quả thực tế. Dự báo quý 4 hơi yếu hơn quan trọng hơn một quý mạnh khác. Snowflake có phản ứng ngược lại. Doanh thu sản phẩm quý 2 tăng 37%, công ty đạt 9.100 khách hàng và nâng dự báo cả năm. Cổ phiếu tăng hơn 21% ❄️ Điều thu hút sự chú ý của tôi là cách nhu cầu AI đang lan rộng trên toàn bộ tầng công nghệ. Dell thấy nhu cầu máy chủ mạnh hơn, Broadcom hưởng lợi từ chip và mạng, trong khi Snowflake đang nắm bắt tăng trưởng ở tầng dữ liệu. Câu chuyện về nhu cầu có vẻ thực, nhưng thị trường đang trở nên chọn lọc hơn nhiều về khả năng thực thi. Không còn đủ để nói “tăng trưởng AI.” Các công ty giờ phải chỉ ra nơi tăng trưởng đó xuất hiện—và tốc độ nó đạt đến dự báo như thế nào.

Một đêm công bố lợi nhuận, hai phán quyết rất khác nhau về giao dịch AI. Broadcom vượt kỳ vọng về doanh thu và EPS điều chỉnh, với doanh thu tăng 86% lên 29,6 tỷ USD và doanh số bán chip AI tăng hơn gấp ba lần lên 16,7 tỷ USD. Nhưng hướng dẫn doanh thu quý 4 là 34,8 tỷ USD gần như phù hợp với kỳ vọng của Phố Wall, và cổ phiếu đã giảm hơn 6% trong giao dịch sau giờ làm việc trước khi thu hẹp phần lớn mức giảm. Điều mỉa mai: Broadcom vẫn kỳ vọng doanh thu chip AI quý 4 đạt 21,7 tỷ USD, tăng 236% và chiếm khoảng 62% tổng hướng dẫn. Ban lãnh đạo cũng dự kiến doanh thu AI khoảng 115 tỷ USD trong năm tài chính 27 và 230 tỷ USD trong năm tài chính 28. Snowflake lại kể một câu chuyện ngược lại. Doanh thu sản phẩm tăng 37% lên 1,49 tỷ USD, đánh dấu quý thứ ba liên tiếp tăng trưởng nhanh hơn. Hướng dẫn doanh thu sản phẩm cả năm được nâng lên 6,07 tỷ USD, và cổ phiếu tăng hơn 21% sau giờ làm việc. · CoCo đạt 9.100 tài khoản, tăng hơn 2.000 trong quý này · CoWork mở rộng lên 5.800 tài khoản, tăng gần 11% theo quý · Các nghĩa vụ hiệu suất còn lại tăng 30% lên 9 tỷ USD · Hướng dẫn biên lợi nhuận hoạt động phi GAAP tăng từ 13,5% lên 14,5%, cho thấy đòn bẩy hoạt động cải thiện Thêm kết quả của Dell từ đêm trước: họ ghi nhận 60,9 tỷ USD đơn đặt hàng máy chủ AI, nâng dự báo doanh thu máy chủ AI từ 60 tỷ USD lên 74 tỷ USD, và kết thúc quý với tồn đọng 95 tỷ USD. Mô hình rõ ràng: nhu cầu AI đang lan rộng từ chip sang máy chủ, đám mây dữ liệu và phần mềm. Nhưng chỉ riêng việc tiếp xúc với AI có thể không còn đủ. Thị trường ngày càng thưởng cho sự tăng tốc so với kỳ vọng vốn đã cao. Vượt kỳ vọng mà không đủ đà tăng, cổ phiếu vẫn có thể giảm giá. Vượt và nâng dự báo, thị trường có thể định giá lại. Thị trường tiền điện tử cũng hiểu sự căng thẳng tương tự: một câu chuyện có thể suy yếu trước khi tăng trưởng biến mất, chỉ đơn giản vì tốc độ bắt đầu chậm lại. Điều quan trọng hơn với cổ phiếu AI hiện nay: tăng trưởng tuyệt đối hay tốc độ tăng tốc? #AVGODipsSNOWPops $xAVGO $xSNOW $xDELL

🚨 NVIDIA đã chứng minh nhu cầu về AI vẫn cực kỳ cao. Câu hỏi thực sự bây giờ là: ai thực sự đang kiếm tiền từ nó? NVIDIA vừa hoàn thành báo cáo. Tiếp theo là Broadcom và Dell. Và Pharaoh đang theo dõi một điều rất kỹ — câu chuyện AI đang vượt ra ngoài GPU. Sự chú ý đang chuyển sang các chip AI tùy chỉnh + máy chủ AI. NVIDIA đã nâng tầm. Giờ Broadcom và Dell phải chứng minh liệu cỗ máy hạ tầng AI có thể tiếp tục chạy hết công suất hay không. #DailyOrbit

Sau N#BroadcomDellAIResults VIDIA, Broadcom và Dell đã lần lượt xuất hiện, trở thành vòng kiểm tra lợi nhuận mới cho chuỗi ngành công nghiệp AI. Thị trường đang mong đợi hai công ty này xác thực lợi nhuận thực sự của sức mạnh tính toán AI và đánh giá liệu sự nhiệt huyết cho chi tiêu vốn AI có thể tiếp tục hay không. $BTC $ETH $SOL #LaborMarketTestsWalsh #BTCGoldCorrelation

Nvidia đã chứng minh các công ty vẫn muốn có khả năng tính toán. Giờ chúng ta sẽ tìm hiểu xem số tiền đó đi xa đến đâu. Dell thử nghiệm nhu cầu máy chủ AI, Broadcom thử nghiệm chip tùy chỉnh và mạng lưới, trong khi Snowflake thử xem liệu chi tiêu có lan đến phần mềm doanh nghiệp hay không. Đó là lý do vòng báo cáo thu nhập này quan trọng. Một chu kỳ AI lành mạnh không nên làm giàu mãi một tầng lớp. Nếu đơn hàng, biên lợi nhuận và dòng tiền tăng mạnh trên toàn bộ chuỗi, thì sự bùng nổ đang mở rộng. #BroadcomDellAIResults

#闪迪铠侠拟投310亿美元，NAND供需重估 Hai công ty dự kiến đầu tư 31 tỷ USD theo từng giai đoạn đến năm 2032 để mở rộng công suất bộ nhớ flash, nhằm đáp ứng nhu cầu lưu trữ tăng thêm do AI mang lại. Việc giải phóng công suất là một quá trình dài hạn và sẽ không ngay lập tức thay đổi tình trạng cung cấp hiện đang căng thẳng; chu kỳ tăng giá lưu trữ vẫn còn dư địa để tiếp tục. $BTC price movement is not directly driven by this industry news and #WalshInflationRisk #BTCGoldCorrelation #SchwabExpandsCrypto

Giai đoạn chuyển giao mùa báo cáo thu nhập vẫn đang diễn ra. Nvidia vừa mới công bố, trong khi Dell và Broadcom là những cái tên tiếp theo. Dell dự kiến sẽ công bố kết quả sau khi thị trường đóng cửa hôm nay. Kỳ vọng doanh thu khoảng 44,9 tỷ USD–45,3 tỷ USD, tương đương tăng trưởng khoảng 52% so với cùng kỳ năm trước, trong khi EPS dự kiến sẽ tăng hơn gấp đôi lên trên 4,90 USD. #LaborMarketTestsWalsh #BTCGoldCorrelation #BroadcomDellAIResults

Thu nhập từ AI tiếp tục: Dell báo cáo ngày 1 tháng 9, tiếp theo là Broadcom và Snowflake vào ngày 2 tháng 9. Phần cứng sẽ kiểm tra xem liệu chip AI tùy chỉnh, đơn đặt hàng mạng và máy chủ có duy trì được tăng trưởng, lợi nhuận và dòng tiền hay không. Phần mềm sẽ cho thấy liệu nhu cầu dữ liệu đám mây có tạo ra doanh thu đăng ký và sử dụng ổn định hơn hay không. Nvidia đã xác nhận nhu cầu tính toán; trọng tâm hiện tại là liệu chi tiêu cho AI có lan rộng từ chip sang máy chủ, mạng và phần mềm doanh nghiệp, hỗ trợ định giá công nghệ rộng hơn hay không. Hãy chia sẻ quan điểm của bạn dưới chủ đề này.

31 TỶ ĐÔ LA ĐẦU TƯ VÀO LƯU TRỮ AI — NHƯNG THỊ TRƯỜNG KHÔNG MUA Ý TƯỞNG NÀY. SanDisk và Kioxia vừa công bố kế hoạch đầu tư 31 tỷ đô la tại Nhật Bản để mở rộng sản xuất 3D NAND. Nghe có vẻ tích cực cho hạ tầng AI, đúng không? Chưa vội đâu. Câu hỏi thực sự của thị trường rất đơn giản: Liệu nhu cầu suy luận AI và trung tâm dữ liệu có thể tăng nhanh đủ để hấp thụ toàn bộ nguồn cung NAND mới này không? Nếu có, câu chuyện dài hạn của SanDisk vẫn vững chắc, và đợt giảm này có thể chỉ là việc chốt lời. #DailyOrbit

🔥 AI chính thức trở thành động lực tăng trưởng lớn hơn của IREN. Kết quả quý 4 của IREN cho thấy doanh thu AI Cloud lần đầu tiên vượt qua khai thác $BTC, tạo ra 70,5 triệu USD so với 66,7 triệu USD. Tín hiệu lớn hơn: IREN đang tăng tốc chuyển đổi từ một công ty khai thác $BTC thuần túy thành một cường quốc hạ tầng AI, đa dạng hóa doanh thu trong khi tận dụng năng lực trung tâm dữ liệu hiện có. Từ khai thác $BTC đến cung cấp năng lượng cho AI. $BTC #BTCGoldCorrelation #WalshInflationRisk