#AnthropicARRHits65B
About AnthropicARRHits65B
Anthropic reportedly crossed $65B in annualized revenue by end of July, with preliminary Q2 revenue above $11.5B, up from $4.73B in Q1. It closed a $65B raise at a $965B post-money valuation and filed a confidential S-1 with the SEC in June. Some investors see annualized revenue reaching $100B to $120B by year end and have floated a $2T IPO valuation. Annualized revenue is not full-year recognized revenue, and those figures are not guidance. Watch revenue quality, retention and compute cost.
Popularne
Najnowsze
AnthropicARRHits65B Popularne wpisy
Akcje w USA wzrosły (SPX +0,2%, NDX +0,6%) wraz z postępem technologii po tym, jak przychody Anthropic za 2Q wzrosły 14-krotnie w porównaniu z tym samym okresem w 2025 roku, co potwierdza utrzymujące się wydatki na AI. Rentowności 10-letnich obligacji skarbowych i ceny ropy nieco spadły, podczas gdy Bitcoin, złoto i srebro zyskały. Szanse na podwyżkę stóp procentowych przez Fed we wrześniu spadły do 30% w związku ze słabymi danymi o sprzedaży detalicznej z zeszłego tygodnia. Koreańscy producenci chipów i amerykańskie firmy z branży sprzętu technologicznego wzrosły przed otwarciem rynku na fali rosnącego popytu na AI. Prognozy zysku na akcję S&P na 2026 rok osiągnęły 362 USD (+30% r/r), co implikuje wskaźnik P/E forward na poziomie 21,6x, równy rentowności 10-letnich obligacji po raz pierwszy od początku 2024 roku, a wcześniej od bańki internetowej w 2000 roku. Pozostaję ostrożny wobec $TSLA ze względu na spadające prognozy zysków forward, nasilającą się konkurencję w autonomii oraz wysoką wycenę.
PANews Weekly Funding Report | 10-16 sierpnia
W zeszłym tygodniu zbieranie funduszy na AI pozostało skoncentrowane na infrastrukturze i narzędziach dla deweloperów. Firma zajmująca się infrastrukturą danych AI, Databricks, pozyskała 5 miliardów dolarów w ramach finansowania strategicznego, podczas gdy kilka firm z branży robotyki zabezpieczyło rundy finansowania o wartości dziewięciocyfrowej.
Na warstwie aplikacji, kodowanie AI pozostawało jedną z najbardziej aktywnych kategorii, podczas gdy robotyka i ucieleśniona AI nadal cieszyły się dużym zainteresowaniem inwestorów.
Finansowanie kryptowalut również wykazało wyraźniejszy zwrot w kierunku regulowanych i uprawnionych biznesów. W pierwszej połowie roku startupy kryptowalutowe pozyskały 11,2 miliarda dolarów, a ujawniony kapitał przepływał głównie do płatności i stablecoinów, rynków predykcyjnych, giełd oraz platform handlowych.
Na świecie odnotowano 4 wydarzenia związane z finansowaniem blockchain, a łączny ujawniony kapitał przekroczył 18 milionów dolarów.
Dodatkowo, kilku gigantów z Wall Street nawiązało współpracę z NVIDIA, aby wspierać inicjatywę finansowania AI o wartości 500 miliardów dolarów.
#CryptoFunding #VC #AI
#AIInfraEarningsWatch
Rynek już nie kwestionuje AI. Kwestionuje cenę, jaką jest gotów za nie zapłacić.
Przychody ciągle przewyższają oczekiwania, a mimo to akcje nadal się wyprzedają. Zazwyczaj tak się dzieje, gdy oczekiwania wyprzedzają rzeczywistość. Silne firmy mogą nadal generować rozczarowujące wyniki na giełdzie, jeśli wyceny wyprzedzają fundamenty. Czy nadal kupowałbyś tutaj?
PILNE: Roczna prognoza przychodów Anthropic przekroczyła 65 miliardów dolarów pod koniec lipca.
Wzrost z 9 mld dolarów pod koniec 2025 roku, 7-krotny skok w siedem miesięcy.
Ostatni kwartał przyniósł wstępne przychody w wysokości 11,5 mld dolarów, w porównaniu do zaledwie 787 mln dolarów rok wcześniej, co oznacza wzrost 14,6-krotny.
Inwestorzy oczekują, że Anthropic osiągnie roczne przychody na poziomie 100-120 mld dolarów do końca 2026 roku, z potencjalną ofertą publiczną już tej jesieni.
Firma prognozuje przychody na poziomie 190-200 mld dolarów do 2028 roku, podczas gdy inwestorzy celują w wycenę IPO sięgającą nawet 2 bilionów dolarów.
Anthropic stał się jednym z najszybciej rozwijających się przedsiębiorstw programistycznych w historii
Modele open source miały ZNISZCZYĆ wzrost OpenAI i Anthropic
Zamiast tego laboratoria frontier AI zanotowały najszybszy wzrost przychodów w historii biznesu!
Anthropic: 11,5 mld USD w Q2, wzrost 14x rok do roku
Codex OpenAI: z 6 mln do 15 mln użytkowników w 1 miesiąc
Oto dlaczego teza o komodytyzacji zawodzi:
W miarę przechodzenia od czatu do agentów, przedsiębiorstwa potrzebują 2 rzeczy:
1. Inteligencji na poziomie frontier do realizacji złożonych zadań (choć można argumentować, że teraz można to uzyskać także z open source)
2. UX/UI na tyle prostego, by integrować się z tysiącami pracowników w całej firmie, z kontrolowanymi łącznikami, użytkowaniem i innymi. Tylko modele laboratoriów frontier mają to obecnie dobrze rozwiązane
Im więcej firm z tego korzysta i integruje swój biznes, tym dłużej pozostaną i tym więcej będą konsumować. Niezależnie od tego, jak tanie staje się open source. Zwłaszcza gdy weźmiemy pod uwagę, że tokeny open source rosną na cenie, podczas gdy zamknięte maleją
Te dwa laboratoria mają teraz łączne ARR na poziomie 105 mld USD (65 mld Anthropic + 40 mld OpenAI)
Moim zdaniem ta liczba zbliży się do 200 mld do końca roku. I to nie licząc SpaceX z Grok i Cursor, które cicho stają się prawdziwym #3 w wyścigu frontier
Teraz pomyśl, co tak naprawdę robi ten przychód: to zabezpieczenie finansujące największą rozbudowę infrastruktury w historii. Ale oto najważniejszy statystyk:
Firmy budujące na OpenAI i Anthropic widzą wzrost swoich przychodów 3 razy większy niż firmy, które tego nie robią
To rozstrzyga całą debatę o bańce jednym zdaniem. Bańki to momenty, gdy wydatki rosną, a zwroty nie istnieją. Teraz użycie rośnie, przychody laboratoriów rosną I klienci zarabiają na tym. Cały ekosystem przynosi ROI
Nie ma bańki, to po prostu hossa na WSZYSTKO
Jestem zaangażowany we wszystkie warstwy tego ekosystemu (pamięć, moc obliczeniowa, neochmury, warstwa aplikacji) i jeśli to było pomocne, moja firma prowadzi usługę, gdzie 5 analityków z najwyższej półki dzieli się badaniami i portfelami w czasie rzeczywistym, abyś mógł dokładnie zobaczyć, co kupujemy. To tylko 1 USD za wypróbowanie (szalona cena, by to sprawdzić), dowiedz się więcej tutaj:
Nie zapomnij mnie obserwować @kylereidhead po więcej informacji o AI i rynkach
Kyle Reidhead | Milk Road
Czy AI BUBBLE jest teraz z nami w pokoju?
Nie można mieć bańki, gdy zarówno użycie, jak i wydatki przyspieszają
I zdecydowanie nie można jej mieć, gdy ludzie płacący za to wszystko osiągają realny zwrot z inwestycji
BCG właśnie przeanalizowało 107 spółek publicznych z przychodami powyżej 500 mln USD i sklasyfikowało je według liczby zużywanych tokenów AI
Najwięksi użytkownicy AI rosną w przychodach o 16,5% rocznie. Najmniejsi użytkownicy: 5,1%. To idealne schodzenie, każdy krok w górę w użyciu AI to krok w górę w wzroście. Firmy KUPUJĄCE całą tę AI rosną 3 razy szybciej niż te, które tego nie robią
Oto łańcuch kupujących, którzy fundamentalnie napędzają wzrost użycia AI, zamiast wyglądać to na bańkę:
1. Laboratoria na froncie. Anthropic osiąga w tym miesiącu wskaźnik 80 mld USD, wzrost z 10 mld w styczniu. OpenAI przekracza 40 mld. Najszybsze wzrosty przychodów w historii biznesu
2. Sprzedawcy i integratorzy. Palantir, ServiceNow i Salesforce wprowadzają agentów do przedsiębiorstw tak szybko, jak tylko mogą zatrudnić personel, a nawet nudny stary Cisco właśnie zarejestrował zamówienia na infrastrukturę AI o wartości 9,3 mld USD, wzrost 4,5 razy w rok. Ich wyniki są miażdżące!
3. Sami kupujący. To jest wykres, który pokazuję, przedsiębiorstwa wydające na AI rosną 3 razy szybciej niż wszyscy inni. Wydatki generują ROI, co oznacza, że będą kontynuowane
Porównaj to z prawdziwą bańką. W 2000 roku zbudowaliśmy oceany światłowodów na zapotrzebowanie internetowe, które jeszcze nie istniało, a światłowody leżały nieużywane przez dekadę. Dzisiejsza moc obliczeniowa jest sprzedawana LATA przed jej zbudowaniem, a ludzie ją wynajmujący zarabiają na tym, a użytkownicy i użycie przyspieszają
Bańki to wydatki bez przychodów pod spodem. To jest przychód przyspieszający na każdym poziomie stosu jednocześnie
Czy wyceny mogą nadal być zbyt wysokie i korygować się po drodze? Oczywiście, to rynki. Ale korekta w trakcie prawdziwej rozbudowy to okazja do zakupu, a nie pękająca bańka
Szczerze mówiąc, nie mogę wymyślić lepszego układu dla akcji infrastruktury AI i dla rynku byka EVERYTHING niż wszystkie trzy warstwy przyspieszające jednocześnie. Dlatego pozostaję zaangażowany w moc obliczeniową, pamięć i zasilanie pod tym wszystkim, a także w niektóre akcje na warstwie aplikacji
Jeśli to było pomocne, moja firma oferuje usługę, w której 5 analityków z najwyższej półki dzieli się swoją analizą rynku i portfelami w czasie rzeczywistym, abyś mógł dokładnie zobaczyć, jak jesteśmy ustawieni. To jest w Milk Road PRO i kosztuje tylko 1 USD, aby to wypróbować teraz. Dowiedz się więcej tutaj:
Nie zapomnij mnie obserwować @KyleReidhead po więcej informacji o AI i rynkach
Nowe ARR antropica o wartości 65 miliardów dolarów zajęło Google 16 lat, Amazonowi 18 lat, a Apple 30 lat.
Anthropic osiągnął to w 5 lat (przy czym przez pierwsze 2 lata nie zarabiał pieniędzy, nawiasem mówiąc)
nie ma znaczenia, jakie masz poglądy polityczne w tym wyścigu, to jest oszałamiający wzrost
PILNE: Anthropic powiedział inwestorom w weekend, żeby się nie martwili, bo wyprzedza OpenAI pod względem ARR
Roczny przychód Anthropic:
>47 miliardów dolarów pod koniec maja
>65 miliardów dolarów pod koniec lipca
PONAD +18 MILIARDÓW w 2 miesiące
W grudniu OpenAI miało dwukrotnie większy przychód niż Anthropic. Dziś Anthropic jest o 60% przed nimi.
>ARR OpenAI w lipcu wynosiło 40 miliardów dolarów
>25 miliardów dolarów mniej
Anthropic wyjdzie na giełdę pierwszy, w październiku przy wycenie około 2 bilionów dolarów
