Post

《微软这几年真正的变化，我觉得不是AI，而是它越来越像基础设施了》 微软现在给我的感觉，已经不太像单纯的软件公司了。 以前我们想到微软，就是Windows和Office。 后来是云。 现在又多了AI。 东西越来越多，但它们之间其实是连起来的。 企业本来就在用微软的产品。 现在AI来了，微软可以直接往原来的系统里面加。 这个优势挺大。 因为它不用从零教育客户。 客户本来就在那里。 你只需要让客户觉得： “这个东西确实有用，那我就多付一点钱。” 这就是微软比较舒服的地方。 当然，市场已经看到了这个优势。 所以股票也不便宜。 这又回到了最开始那个问题： 好公司和好价格，永远不是一个东西。 微软如果未来继续涨，我不会意外。 但如果涨得特别快，我也不会因为喜欢它就追。 我宁愿等。 因为真正长期看好一家公司，并不意味着任何价格都值得买。 你可以喜欢它。 也可以耐心。 市场不会因为你少买一次微软，就不给你别的机会。 我更希望自己买进去以后，可以踏踏实实拿。 而不是因为成本太高，稍微一跌就开始怀疑人生。